Principales conclusiones:
- En la actualidad, Enbridge ofrece una elevada rentabilidad por dividendo a plazo del 6,1%.
- Ha aumentado su dividendo durante 30 años consecutivos y tiene previsto seguir incrementándolo junto con el flujo de caja distribuible.
- Enbridge destaca como una opción de ingresos fiable gracias a sus flujos de caja estables y a sus contratos regulados e indexados a la inflación.
- Es un firme candidato para cualquier cartera centrada en los dividendos y merece la pena mantenerlo en la lista de vigilancia en busca de posibles oportunidades de compra.
- Obtenga gratuitamente datos financieros precisos sobre más de 100.000 valores de todo el mundo en TIKR >>>
Enbridge es ampliamente conocida por su papel en la infraestructura energética de Norteamérica, pero también se ha convertido en una acción de dividendos fiable a lo largo de los años.
Enbridge explota más de 17.800 millas de oleoductos para líquidos y 76.000 millas de transporte de gas natural, con el respaldo de un flujo de caja constante procedente de contratos regulados. Esto la convierte en una empresa estable que paga dividendos a largo plazo y en una opción de compra para inversores pacientes.
¿Por qué las acciones de ENB han subido un 20% en el último año?
Las acciones de Enbridge han subido silenciosamente un 20% en los últimos 12 meses, superando a muchas empresas del sector energético. He aquí algunos de los factores que han propiciado este buen comportamiento:
- Fuerte crecimiento del flujo de caja distribuible: El flujo de caja distribuible de Enbridge aumentó un 6% interanual, lo que da a los inversores confianza en la sostenibilidad de su elevado dividendo.
- Estabilidad en medio de la volatilidad del mercado: Como empresa regulada similar a una empresa de servicios públicos con contratos a largo plazo, Enbridge atrajo capital defensivo durante la incertidumbre del mercado y la subida de tipos.
- Importante adquisición de una empresa de gas estadounidense: Los inversores reaccionaron positivamente a la adquisición por Enbridge de los activos de gas de Dominion por valor de 14.000 millones de dólares, lo que amplía su presencia y su potencial de flujo de caja futuro.
Los analistas consideran que Enbridge es una empresa fiable que paga dividendos a largo plazo y que hoy está potencialmente infravalorada.
Los analistas creen que el valor tiene hoy un 10% de revalorización
Actualmente, los analistas de Wall Street tienen un objetivo de precio medio de 50 $/acción para Enbridge, lo que implica que la acción tiene un recorrido al alza de alrededor del 11% desde que cotiza en torno a los 45 $/acción a 19 de mayo de 2025.
Aunque esto pueda parecer poco, hay que tener en cuenta que Enbridge es un gigante de las infraestructuras estable y generador de efectivo, con uno de los historiales de dividendos más fiables de Norteamérica.
Con una rentabilidad por dividendo del 5,7% y flujos de caja protegidos contra la inflación, Enbridge podría seguir ofreciendo una sólida rentabilidad total a los inversores en dividendos a largo plazo.
Encuentre los valores que están más infravalorados que Enbridge hoy (Es gratis) >>>
1: Rentabilidad por dividendo
Enbridge ofrece actualmente una rentabilidad por dividendo a plazo del 6,1%, ligeramente por debajo de su media a 5 años del 6,9%.
La menor rentabilidad sugiere que la acción puede estar bastante valorada al precio actual.
Pero con más de 70 años de dividendos ininterrumpidos y 30 años de aumentos consecutivos de dividendos, Enbridge sigue siendo una opción fiable para los inversores en dividendos a largo plazo.
Vea las estadísticas completas de dividendos de Enbridge con TIKR. (Es gratis) >>>
2: Seguridad de los dividendos
Para 2025, se prevé que Enbridge pague 2,71 dólares por acción en dividendos y genere 4,10 dólares en efectivo distribuible por acción, lo que se traduce en un ratio de reparto de dividendos de aproximadamente el 66%. Esto se sitúa cómodamente dentro del rango objetivo de la empresa del 60-70% del DCF.
Enbridge utiliza el efectivo distribuible por acción como su medida de beneficios preferida, ya que refleja mejor la capacidad real de generación de efectivo de la empresa. El efectivo distribuible es bastante similar al flujo de caja operativo, y el flujo de caja operativo es básicamente el beneficio neto con un par de adiciones de gastos no monetarios.
Enbridge es una empresa canadiense, por lo que, aunque los dividendos han aumentado en dólares canadienses, en ocasiones han disminuido en dólares estadounidenses debido a las fluctuaciones monetarias. Enbridge ha aumentado sus dividendos durante 30 años consecutivos, y se espera que esta racha continúe.
De cara al futuro, los analistas esperan que tanto el efectivo distribuible como los dividendos sigan aumentando hasta 2027, y que el ratio de reparto se mantenga en un rango saludable.
3: Potencial de crecimiento de los dividendos
En los últimos cinco años, el efectivo distribuible de Enbridge ha crecido en torno a un dígito, con buenos resultados ocasionales. El crecimiento de los dividendos en dólares estadounidenses se redujo del 10% anual al 3%.
En los próximos tres años, se prevé que el efectivo distribuible crezca a una tasa anual compuesta del 4,6%, mientras que los dividendos por acción aumentarán a una tasa anual compuesta más lenta del 3,1%.
Se trata de un crecimiento bastante saludable para una acción con dividendos de alta rentabilidad, lo que da a Enbridge margen para seguir creciendo y ofrecer crecimiento a largo plazo a los accionistas.
TIKR Comida para llevar
Enbridge no es un valor de rápido crecimiento, pero con activos de infraestructura esenciales, flujos de caja estables y un largo historial de aumentos de dividendos, tiene la base para seguir recompensando a los accionistas en los próximos años.
Aunque los analistas ven hoy un recorrido al alza limitado, podría ser una sólida acción de dividendos para comprar y mantener para los inversores que buscan dividendos fiables y estabilidad a largo plazo.
El Terminal TIKR ofrece datos financieros líderes en el sector sobre más de 100.000 valores y se creó para los inversores que conciben la compra de valores como la adquisición de una parte de una empresa.
¿Busca nuevas oportunidades?
- Vea qué acciones compran los inversores multimillonarios para que pueda seguir al dinero inteligente.
- Analice las acciones en tan sólo 5 minutos con la plataforma todo en uno y fácil de usar de TIKR.
- Cuantas más piedras vuelques… más oportunidades descubrirás. Busca en más de 100.000 valores de todo el mundo, en las participaciones de los principales inversores mundiales y mucho más con TIKR.
Descargo de responsabilidad:
Tenga en cuenta que los artículos de TIKR no pretenden servir de asesoramiento financiero o de inversión por parte de TIKR o de nuestro equipo de contenidos, ni son recomendaciones para comprar o vender acciones. Creamos nuestro contenido basándonos en los datos de inversión de TIKR Terminal y en las estimaciones de los analistas. Es posible que nuestro análisis no incluya noticias recientes de la empresa o actualizaciones importantes. TIKR no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados. Gracias por leernos y ¡buenas inversiones!
