Principais estatísticas das ações da UPST
- Desempenho da semana passada: -8,38%
- Faixa de 52 semanas: US$ 29 a US$ 87
- Preço-alvo do modelo de avaliação: US$ 94
- Aumento implícito: 221,9% em 2,8 anos
Avalie suas ações favoritas, como a UPST, com 5 anos de previsões de analistas usando o novo modelo de avaliação da TIKR (é gratuito) >>>
O que aconteceu?
As ações da Upstart, empresa de crédito ao consumidor movida a IA (UPST) caíram cerca de 8% esta semana, com a ação fechando perto de US$ 29, depois que vários desenvolvimentos específicos da empresa mantiveram o sentimento dos investidores cautelosos.
A queda ocorreu após a divulgação dos resultados do quarto trimestre e do ano de 2025 da empresa, em que o crescimento da receita retornou, mas as expectativas futuras permaneceram medidas. A Upstart relatou um crescimento de receita no quarto trimestre de 35% em relação ao ano anterior, impulsionado principalmente por taxas de plataforma mais altas e maior atividade de originação de empréstimos, mas os investidores se concentraram no ritmo da recuperação em vez da melhoria absoluta.
As mudanças na administração também pesaram sobre as ações durante a semana. A Upstart anunciou uma transição de liderança na qual o cofundador Paul Gu assumirá a função de CEO ainda este ano, enquanto o fundador Dave Girouard assumirá o cargo de presidente executivo. Ao mesmo tempo, a empresa nomeou Sanjay Datta como presidente e anunciou que Andrea Blankmeyer assumirá o cargo de diretor financeiro, aumentando a incerteza no curto prazo, já que os investidores avaliam a continuidade estratégica.
Além disso, a Upstart introduziu uma nova página mensal de métricas de originação, o que aumenta a transparência, mas também introduz pontos de dados mais frequentes que podem ampliar a volatilidade de curto prazo das ações entre os relatórios de lucros.
No final da semana, a Upstart anunciou duas ações notáveis de financiamento de empréstimos para automóveis. A empresa disse que vendeu uma carteira de US$ 333 milhões em empréstimos para automóveis para afiliadas da Bayview Asset Management e também firmou um contrato de fluxo a termo de US$ 200 milhões com a Wafra. Essas transações foram projetadas para melhorar a flexibilidade do balanço patrimonial e apoiar futuras origens, mas também reforçaram o foco dos investidores nas condições de financiamento e no acesso aos mercados de capital.
De modo geral, o recente enfraquecimento das ações reflete a sensibilidade à avaliação e as preocupações persistentes em relação à demanda por empréstimos e à estabilidade do financiamento, e não uma única surpresa operacional negativa.
Veja as previsões de crescimento e as metas de preço dos analistas para a UPST (é grátis) >>>
As ações da UPST estão subvalorizadas?
De acordo com as premissas do modelo de avaliação realizadas até 31/12/28, a ação é modelada usando:
- Crescimento da receita (CAGR): 0,5%
- Margens operacionais: 9.8%
- Múltiplo P/E de saída: 10,0x
Com base nesses dados, o modelo estima um preço-alvo de US$ 94, o que implica um retorno total de 221,9% em relação ao preço atual da ação e um retorno anualizado de 50,4% nos próximos 2,8 anos.
Essas premissas dependem em grande parte do desempenho estável do crédito e do acesso consistente aos mercados de financiamento, porque a receita da plataforma da Upstart é escalonada com as origens de empréstimos e a confiança dos parceiros. Os investidores também estão monitorando as margens operacionais, já que as melhorias recentes sugerem que a empresa pode gerar lucratividade mesmo com níveis moderados de crescimento da receita.
Com os lucros já ultrapassados pela empresa, é provável que a atenção permaneça nas divulgações mensais de originação, nas transações do mercado de capitais e na execução da administração como os principais impulsionadores da direção de curto prazo das ações.
Estime o valor justo de uma empresa instantaneamente (gratuito com TIKR) >>>
Avalie qualquer ação em menos de 60 segundos (é grátis)
Com a nova ferramenta Valuation Model da TIKR, você pode estimar o preço potencial de uma ação em menos de um minuto.
Tudo o que é necessário são três entradas simples:
- Crescimento da receita
- Margens operacionais
- Múltiplo P/E de saída
A partir daí, a TIKR calcula o preço potencial das ações e os retornos totais nos cenários de alta, base e baixa, para que você possa ver rapidamente se uma ação parece subvalorizada ou supervalorizada.
Se você não tiver certeza do que inserir, o TIKR preenche automaticamente cada entrada usando as estimativas de consenso dos analistas, fornecendo um ponto de partida rápido e confiável.
Veja o valor real de uma ação em menos de 60 segundos (gratuito com o TIKR) >>>
