Principais estatísticas das ações da Visa
- Desempenho da semana passada: -2,4%
- Intervalo de 52 semanas: $294 a $376
- Preço-alvo do modelo de avaliação: US$ 460
- Aumento implícito: 40,9% em 2,4 anos
Avalie suas ações favoritas, como a Visa, com 5 anos de previsões de analistas usando o novo modelo de avaliação da TIKR (é gratuito) >>>
O que aconteceu?
A Visa Inc. (V) apresentou um forte desempenho no segundo trimestre fiscal de 2026 e elevou suas perspectivas para o ano inteiro. O lucro ajustado por ação foi de US$ 3,31, superando a estimativa de consenso de US$ 3,10. O lucro líquido do trimestre atingiu US$ 6 bilhões, e a receita de US$ 11,23 bilhões superou as estimativas em mais de 4,4%. No entanto, as ações caíram cerca de 2,4% na última semana, já que a realização de lucros ocorreu após a alta inicial após os lucros.
A empresa também tomou várias medidas estratégicas paralelamente à divulgação de seus lucros. A Visa expandiu seu Programa Agentic Ready para clientes na Ásia-Pacífico e na América Latina. Esse programa conecta empresas a agentes de IA que podem concluir compras automaticamente em nome de um cliente. A Lightspark também fez uma parceria com a Visa para lançar cartões de débito vinculados a stablecoin e Bitcoin em todo o mundo, aprofundando o papel da Visa na liquidação de ativos digitais.
Além disso, a Visa e a Electronic Arts fecharam uma parceria global de vários anos com a EA Sports. E o JPMorgan ofereceu 18,6 milhões de ações Visa Classe B-2 por meio da oferta de troca em andamento da Visa. O CEO Ryan McInerney também se desfez de cerca de US$ 10,7 milhões em ações da Visa durante a semana. Essa venda acrescentou uma nota de cautela às discussões de alguns investidores.
O tom dos investidores é cautelosamente otimista após a batida e o aumento da previsão. O resultado dos lucros tranquilizou a maioria dos detentores de ações de longo prazo quanto ao ritmo de crescimento do volume de pagamentos globais. Mas as dúvidas sobre as vendas de ações do CEO e os múltiplos de avaliação mantiveram alguns compradores à margem.
Se as ações da V. se mantiverem próximas aos níveis atuais, as recompras e as novas iniciativas digitais poderão sustentar um aumento gradual em direção à meta de avaliação de US$ 460.
Veja as previsões de crescimento e as metas de preço dos analistas para a Visa (é grátis) >>>
As ações da Visa estão subvalorizadas?
De acordo com as premissas do modelo de avaliação realizadas até 31/12/28, a ação é modelada usando:
- Crescimento da receita (CAGR): 11,4%
- Margens operacionais: 67.6%
- Múltiplo P/E de saída: 23,5x
Com base nesses dados, o modelo estima um preço-alvo de US$ 460, o que implica um aumento total de 40,9% em relação ao preço atual das ações e um retorno anualizado de 15,3% nos próximos 2,4 anos.
O retorno anual implícito de 15,3% da Visa a coloca em uma categoria atraente para investidores de longo prazo. A premissa de crescimento da receita de 11,4% está muito próxima da taxa composta de 11,2% da Visa em 10 anos. E o modelo projeta margens operacionais próximas a 67,6%, quase idênticas à margem real do ano passado, de 67,7%. Portanto, o modelo não exige nenhuma melhoria operacional drástica para atingir a meta de US$ 460.
Essa consistência é um dos principais atrativos do negócio da Visa. A empresa obtém receita ao receber uma pequena parte de cada transação com cartão em todo o mundo. E o crescimento da receita tende a acompanhar de perto os gastos do consumidor global.
Como a Visa não assume risco de crédito, seu perfil de margem é excepcionalmente estável em comparação com as instituições financeiras tradicionais. Esse modelo com poucos ativos é a razão pela qual as margens operacionais próximas a 67% são sustentáveis por longos períodos.
A avaliação também parece razoável em relação ao histórico. O modelo usa um múltiplo de preço de saída para lucro de 23,5x, que está abaixo da média histórica de 10 anos de 28,5x. Portanto, o modelo aplica um desconto em relação ao histórico, não um prêmio. Isso significa que o caminho para US$ 460 é impulsionado principalmente pelo crescimento dos lucros, e não por qualquer aumento no múltiplo que os investidores estejam dispostos a pagar.
A Mastercard é negociada a múltiplos semelhantes ou superiores, mas a Visa possui uma rede global de pagamentos um pouco maior. Se os lucros crescerem em direção à projeção do modelo, a ação parecerá razoavelmente valorizada hoje, mas poderá se valorizar significativamente até 2028.
O que está impulsionando as ações da Visa ações da Visa no futuro?
A Visa está construindo ativamente sua próxima camada de crescimento por meio do comércio de IA agêntica. O Programa Agentic Ready agora conecta empresas em toda a Ásia-Pacífico e América Latina a fluxos de compra orientados por IA. À medida que os agentes de IA lidam com mais transações de rotina, a rede da Visa se beneficia de um maior volume de transações. Essa mudança pode acelerar os fluxos de pagamento em mercados onde a adoção digital ainda está se expandindo.
A liquidação de stablecoin é outro catalisador voltado para o futuro. A Visa adicionou cinco novas redes de blockchain ao seu piloto de liquidação de stablecoin, incluindo Arc, Base, Canton, Polygon e Tempo. E a parceria com a Lightspark amplia o alcance da Visa em cartões de débito vinculados ao Bitcoin. Esses movimentos sinalizam que a Visa está preparando sua infraestrutura para um mundo de pagamentos mais digital e descentralizado.
A expansão geográfica também cria uma oportunidade de curto prazo. A Visa criou recentemente novas sub-regiões no Oriente Médio, Norte da África e Estados do Golfo. Esses mercados têm alta penetração de celulares, mas uma adoção relativamente baixa de cartões. A presença precoce permite que a Visa capture o crescente volume de transações digitais nessas regiões.
Do ponto de vista corporativo, o relatório de lucros do terceiro trimestre de 2026 da Visa, previsto para julho, será o próximo marco importante. Os investidores querem ver se a orientação elevada se mantém à medida que as tendências globais de gastos do consumidor evoluem.
E qualquer expansão adicional dos programas de comércio de stablecoin ou IA poderia servir como um catalisador positivo. A execução consistente do CEO McInerney dá confiança aos investidores rumo ao segundo semestre do ano fiscal de 2026.
Estime o valor justo de uma empresa instantaneamente (gratuito com TIKR) >>>
Você deve investir na Visa?
A única maneira de saber realmente é dar uma olhada nos números por conta própria. O TIKR lhe dá acesso gratuito aos mesmos dados financeiros de qualidade institucional que os analistas profissionais usam para responder exatamente a essa pergunta.
Acesse a Visa e você verá anos de histórico financeiro, o que os analistas de Wall Street esperam para a receita e os lucros nos próximos trimestres, como os múltiplos de avaliação se moveram ao longo do tempo e se as metas de preço estão tendendo para cima ou para baixo.
Você pode criar uma lista de observação gratuita para acompanhar a Visa juntamente com todas as outras ações em seu radar. Não é necessário cartão de crédito. Apenas os dados de que você precisa para decidir por si mesmo.
Analisar as ações da Visa em TIKR Free→
Procurando novas oportunidades?
- Veja quais ações investidores bilionários estão comprando para que você possa seguir o dinheiro inteligente.
- Analise ações em apenas 5 minutos com a plataforma multifuncional e fácil de usar da TIKR.
- Quanto mais pedras você derrubar... mais oportunidades você descobrirá. Pesquise mais de 100 mil ações globais, as principais participações de investidores globais e muito mais com a TIKR.
Isenção de responsabilidade:
Observe que os artigos da TIKR não se destinam a servir como consultoria financeira ou de investimento da TIKR ou de nossa equipe de conteúdo, nem são recomendações para comprar ou vender ações. Criamos nosso conteúdo com base nos dados de investimento do TIKR Terminal e nas estimativas dos analistas. Nossa análise pode não incluir notícias recentes da empresa ou atualizações importantes. A TIKR não tem posição em nenhuma das ações mencionadas. Obrigado por sua leitura e bons investimentos!
