Wichtige Statistiken für die Illumina-Aktie
- Performance in der letzten Woche: 2%
- 52-Wochen-Spanne: $69 bis $156
- Aktueller Kurs: $118
Was ist mit der Illumina-Aktie passiert?
Die Aktien von Illumina(ILMN) schlossen gestern bei 117,67 $, obwohl die Aktie Mitte Januar bis auf 151 $ gestiegen war, als das Unternehmen gleichzeitig eine Umsatzsteigerung für das vierte Quartal ankündigte, den Billion Cell Atlas mit AstraZeneca, Merck und Eli Lilly ankündigte und die 350-Millionen-Dollar-Akquisition von SomaLogic innerhalb desselben Dreiwochenfensters abschloss.
Am 5. Februar meldete Illumina für das vierte Quartal einen bereinigten Gewinn je Aktie von 1,35 USD und übertraf damit die Konsensschätzung von 1,23 USD um fast 10 %, während der Umsatz im vierten Quartal mit 1,16 Mrd. USD die Erwartungen von 1,10 Mrd. USD übertraf und die klinischen Verbrauchsmaterialien außerhalb Chinas um 20 % stiegen, was das zweithöchste NovaSeq X-Platzierungsquartal seit der Markteinführung der Plattform im Jahr 2023 darstellt.
Die überdurchschnittliche Leistung wurde durch die zunehmende klinische Akzeptanz der sequenzierungsbasierten Diagnostik unterstützt, insbesondere durch die Verlagerung von der Whole-Exome- zur Whole-Genome-Sequenzierung in der Onkologie und bei seltenen Krankheiten, was den Umsatz mit Sequenzierungsverbrauchsmaterialien auf 755 Millionen US-Dollar ansteigen ließ und die Gesamtmenge der Sequenzierungs-Gigabasen auf angeschlossenen Geräten im Jahresvergleich um mehr als 30 % erhöhte.
Zusammengenommen haben der Gewinnsprung, der Abschluss von SomaLogic, die CMS-Erstattung von TruSight Oncology Comprehensive zu 2.989,55 $ pro Test am 20. Januar und die Billion Cell Atlas Pharmapartnerschaften Illumina von einem Unternehmen, das einen schwierigen Übergang von einer Hochdurchsatzplattform zu einem Unternehmen, das aktiv in die Bereiche Proteomik, räumliche Transkriptomik und KI-gesteuerte Arzneimittelforschung expandiert, neu positioniert.
CEO Jacob Thaysen erklärte auf der Gewinnmitteilung für das vierte Quartal 2025, dass "die Dynamik, die wir bis 2026 aufgebaut haben, mich sehr zuversichtlich stimmt, dass die Strategie, die wir 2024 eingeführt haben, um zu langfristigem Wachstum zurückzukehren, funktioniert", und verwies auf ein Wachstum von 20 % bei klinischen Verbrauchsmaterialien ohne China und einen Non-GAAP-Gewinn je Aktie von 4,84 US-Dollar für das Gesamtjahr, der die ursprüngliche Prognose übertraf.
Das mittlere 12-Monats-Kursziel der Wall Street liegt bei 131,00 $ und damit etwa 11 % über dem Schlusskurs vom 20. Februar (117,67 $). Die Analysten stufen das Unternehmen derzeit mit 8 Käufen, 9 Halten und 3 Verkäufen ein, während der Durchschnitt der Peer Group eine Kaufempfehlung ausspricht.
Über die Prognosen für 2026 von 4,5 bis 4,6 Mrd. $ Umsatz und 5,05 bis 5,20 $ Gewinn pro Aktie hinaus deutet Illuminas Konvergenz von Kernsequenzierung, Multiomics über SomaLogic und BioInsight's Pharmadaten-Abonnements darauf hin, dass die Unternehmensziele für 2027 mit einem hohen einstelligen Wachstum und einer operativen Marge von etwa 26 % zunehmend in Reichweite sind.
Die Meinung der Wall Street zur Illumina-Aktie
Illuminas Ergebnis im vierten Quartal, der Abschluss von SomaLogic, die CMS-Rückerstattung für TruSight Oncology Comprehensive und die Billion Cell Atlas Pharma-Allianzen signalisieren, dass die Drei-Säulen-Strategie des Unternehmens nicht nur Pipeline-Versprechen, sondern auch Ergebnisse auf Ertragsebene liefert.
Die fundamentalen Argumente beruhen auf einer klaren Ertragserholung, wobei der normalisierte Gewinn je Aktie von 0,86 USD im Jahr 2023 auf 4,84 USD im Jahr 2025 steigt und die Konsensschätzungen 5,13 USD für 2026 vorhersagen, was einem Zuwachs von fast 6 % im Jahresvergleich entspricht, da die klinischen Verbrauchsmaterialien ein zweistelliges bis mittleres Wachstum aufweisen.
Das durchschnittliche Kursziel der 19 Analysten an der Wall Street liegt derzeit bei 135,84 $ und damit etwa 15 % über dem Schlusskurs vom 20. Februar (117,67 $). 8 Käufe, 8 Haltungen und 3 Unterbewertungen oder Verkäufe spiegeln einen vorsichtig steigenden, aber immer noch geteilten Konsens wider.
Die Zielspanne der Analysten reicht von einem Tiefststand von 80,00 $ bis zu einem Höchststand von 170,00 $, eine Spanne von 90 $, die eine echte Meinungsverschiedenheit darüber widerspiegelt, wie schnell sich China normalisiert, ob sich die Forschungsfinanzierung erholt und wie schnell SomaLogic eine Wertsteigerung erfährt.
Was sagt das Bewertungsmodell aus?
Aufbauend auf der SomaLogic-Integration und der frühen Pharma-Traktion von BioInsight bewertet ein mittleres TIKR-Bewertungsmodell ILMN bis Dezember 2030 mit 198 $, was eine Gesamtrendite von 68,1 % und einen annualisierten IRR von 11,3 % vom aktuellen Kurs von 117,67 $ bedeutet.
Das primäre Risiko ist die multiple Kompression, da ILMN bereits mit dem 26-fachen des Termingewinns gehandelt wird, während die Endmärkte in der Forschung durch die Ungewissheit der NIH-Finanzierung weiterhin unter Druck stehen und China 2026 nur 210 bis 220 Mio. $ an Einnahmen beisteuert, wobei der Verkauf von Instrumenten durch die Einstufung als "Unreliable Entities List" eingeschränkt wird.
Mit 117,67 $ scheint Illumina sowohl im Vergleich zu seinem durchschnittlichen Analystenziel von 135,84 $ als auch zu seinem Modell-Fair-Value von 197,82 $ unterbewertet zu sein, aber der Abschlag ist gerechtfertigt, bis die Verwässerung durch SomaLogic nachlässt, die Forschungsausgaben sich stabilisieren und BioInsight das Interesse der Pharmaindustrie in wiederkehrende Abonnementeinnahmen umwandelt.
Bewerten Sie jede Aktie in weniger als 60 Sekunden (kostenlos)
Mit dem neuen Bewertungsmodell von TIKR können Sie den potenziellen Aktienkurs einer Aktie in weniger als einer Minute schätzen.
Dazu sind nur drei einfache Eingaben erforderlich:
- Umsatzwachstum
- Operative Margen
- Exit KGV-Multiple
Anschließend berechnet TIKR den potenziellen Aktienkurs und die Gesamtrendite in Bullen-, Basis- und Bären-Szenarien, sodass Sie schnell erkennen können, ob eine Aktie unter- oder überbewertet ist.
Wenn Sie sich nicht sicher sind, was Sie eingeben sollen, füllt TIKR jede Eingabe automatisch mit den Konsensschätzungen der Analysten aus, so dass Sie einen schnellen und zuverlässigen Ausgangspunkt haben.
