O U.S. Bancorp (NYSE: USB) O U.S. Bancorp (NYSE: USB) é uma das maiores franquias bancárias dos EUA, com negócios centrais que abrangem serviços bancários ao consumidor, pagamentos, gestão de patrimônio e empréstimos comerciais. As ações foram negociadas recentemente em torno de US$ 54 por ação, dando ao banco uma capitalização de mercado de aproximadamente US$ 84,7 bilhões.
Observar quem é o proprietário do U.S. Bancorp e como os insiders têm negociado ajuda a esclarecer como as grandes instituições e a liderança da empresa parecem estar se posicionando em relação à perspectiva de lucros do banco, à qualidade do balanço patrimonial e à avaliação.
Quem são os principais acionistas do U.S. Bancorp?
A base de acionistas do U.S. Bancorp é liderada por grandes investidores institucionais que normalmente se mantêm durante os ciclos do mercado, ajudando a proporcionar estabilidade de propriedade. Os gestores ativos ajustaram suas posições em ambas as direções no último trimestre, refletindo níveis mistos de convicção.
- O Grupo Vanguard: 143.789.766 ações (9,24%), valor de ~$7,84 bilhões. Adicionou 1.263.165 ações (+0,89%).
- BlackRock Institutional Trust Company: 84.338.343 ações (5,42%), valor de ~$4,60 bilhões. Cortou 2.839.615 ações (3,26%).
- State Street Investment Management: 69.179.530 ações (4,45%), valor de ~$3,77 bilhões. Adicionou 648.943 ações (+0,95%).
- Fidelity Management & Research: 57.491.705 ações (3,69%), valor de ~$3,13 bilhões. Cortou 180.244 ações (0,31%).
- Banco MUFG: 44.374.155 ações (2,85%), valor de ~$2,42 bilhões. Nenhuma mudança relatada.
- Geode Capital Management: 37.235.971 ações (2,39%), valor de ~$2,03 bilhões. Acrescentou 603.561 ações (+1,65%).
- J.P. Morgan Asset Management: 29.660.077 ações (1,91%), valor de ~$1,62 bilhão. Adicionou 3.346.544 ações (+12,72%).
- Norges Bank Investment Management: 21.464.864 ações (1,38%), valor de ~$1,17 bilhão. Adicionou 5.208.876 ações (+32,04%).
- Aristotle Capital Management: 20.759.118 ações (1,33%), valor de ~$1,13 bilhão. Cortou 1.059.380 ações (4,86%).
- Davis Selected Advisers: 19.431.562 ações (1,25%), valor de ~$1,06 bilhão. Adicionou 99.925 ações (+0,52%).
- T. Rowe Price Associates: 18.443.291 ações (1,19%), valor de ~$1,01 bilhão. Adicionou 3.887.278 ações (+26,71%).
Essas participações mostram que o U.S. Bancorp continua ancorado pelo capital institucional de longo prazo, enquanto os acréscimos seletivos de empresas como Norges Bank e J.P. Morgan Asset Management sugerem que alguns investidores podem estar se apoiando mais positivamente na avaliação e nos fundamentos de longo prazo para os investidores.
Destaques dos fundos de hedge
A Citadel Advisors, fundada por Ken Griffin, aumentou sua posição no U.S. Bancorp em cerca de 316% no último trimestre e agora detém um valor aproximado de $128 milhões em ações. O movimento parece refletir um interesse crescente, já que o sentimento em relação aos grandes bancos dos EUA melhorou.
A Millennium Management, liderada por Israel Englander, aumentou sua participação em cerca de 187%, chegando a um valor aproximado de US$ 276 milhões, o que pode sugerir um posicionamento para uma melhor visibilidade dos lucros.
O Jefferies Financial Group, dirigido por Richard Handler, aumentou suas participações em cerca de 186%, elevando sua posição para pouco mais de US$ 2 milhões, um ajuste menor, mas notável, após a volatilidade anterior do preço das ações.
A FJ Capital Management, fundada por Martin Friedman, aumentou sua exposição em cerca de 131%, atingindo o valor de aproximadamente US$ 17 milhões, o que pode indicar uma maior confiança na solidez do balanço patrimonial do U.S. Bancorp.
Em conjunto, esses movimentos mostram que, embora o posicionamento dos fundos de hedge permaneça seletivo, vários gestores ativos parecem estar aumentando a exposição à medida que a perspectiva de lucros do U.S. Bancorp e a estabilidade do balanço patrimonial melhoram para os investidores.
Acompanhe os principais acionistas de mais de 50.000 ações globais (é gratuito) >>>
Atividade recente de insiders do U.S. Bancorp
Os registros de informações privilegiadas mostram várias transações entre executivos e diretores, com a atividade tendendo para a venda, mas permanecendo limitada em relação à propriedade geral.
- Arijit Roy (Diretor): Vendeu ações no valor de ~$ 79 mil.
- Andrew J. Cecere (Diretor): Várias vendas totalizando ~$6,3 milhões, juntamente com entradas de compensação que parecem administrativas.
- James L. Chosy (Diretor): Vendeu ações no valor de aproximadamente US$ 2,6 milhões em várias transações.
- Lisa R. Stark (Diretora): Vendeu ações no valor de ~$924 mil.
- Souheil Badran (Diretor): Vendeu ações no valor de aproximadamente US$ 1,1 milhão.
Cada transação representou bem menos de 0,01% do total de ações em circulação, e o padrão parece mais consistente com o gerenciamento de portfólio pessoal do que com um forte sinal direcional para os investidores.
O que os dados de propriedade e de negociações com informações privilegiadas nos dizem
A propriedade do U.S. Bancorp continua sendo dominada por grandes investidores institucionais, proporcionando uma base estável de capital de longo prazo. A atividade dos fundos de hedge aponta para uma acumulação seletiva, em vez de uma compra de base ampla, enquanto as transações com informações privilegiadas parecem ser medidas e de tamanho modesto.
Em conjunto, os dados sugerem que o U.S. Bancorp continua a ser visto como um banco estável e sistemicamente importante, embora tanto os insiders quanto os gestores ativos pareçam cautelosos e atentos à avaliação dos níveis de preços atuais para os investidores.
Avalie qualquer ação em menos de 60 segundos (é grátis)
Com a nova ferramenta Valuation Model da TIKR, você pode estimar o preço potencial de uma ação em menos de um minuto.
Tudo o que você precisa é de três entradas simples:
- Crescimento da receita
- Margens operacionais
- Múltiplo P/E de saída
A partir daí, a TIKR calcula o preço potencial das ações e os retornos totais nos cenários de alta, base e baixa, para que você possa ver rapidamente se uma ação parece subvalorizada ou supervalorizada.
Se você não tiver certeza do que inserir, o TIKR preenche automaticamente cada entrada usando as estimativas de consenso dos analistas, fornecendo um ponto de partida rápido e confiável.
Veja o valor real de uma ação em menos de 60 segundos (gratuito com o TIKR) >>>
