Elon Musk hat gerade einen seltenen, chipgenauen Einblick gegeben, wie schnell SpaceX (SPCX) seine KI-Rechenleistung ausbaut. (Kurzfassung: sehr, sehr schnell.)
Als Antwort auf einen Beitrag auf X am Freitag legte Musk dar, was sich in Colossus 2, dem zweiten riesigen KI-Rechenzentrum des Unternehmens, befindet: „110k GB200 und 440k GB300.“
Dann fügte er hinzu:
„Weitere 220k GB300 werden nächste Woche voll betriebsbereit sein und weitere 220k im November. Wenn wir Glück haben, noch einmal 220k GB300 bis Ende Dezember.“
(Warum die merkwürdig spezifischen Vielfachen von 110k? Laut Musk liegt es an der „Anzahl der Glasfaserkabel, die an einen zentralen Switch angeschlossen werden können.“)
Das sind eine Menge Chips von NVIDIA (NVDA).
Und „wenn wir Glück haben“ – das bedeutet, Colossus 2 würde von insgesamt 550k Chips auf 1,21 Millionen wachsen. (Natürlich wird die tatsächliche Auswirkung auf die Rechenleistung anders sein, da es sich um zwei verschiedene Chip-Typen handelt.)
Warum all diese Kapazität wichtig ist
Anfang dieser Woche schrieb ich, dass SpaceXs KI-Geschäft „eine merkwürdige Mischung aus spekulativ (kann Grok mit den führenden KI-Laboren mithalten?) und vorhersehbar (starke Cashflows aus der Vermietung von Rechenleistung im Colossus 1-Rechenzentrum an Anthropic und Alphabet)“ ist.
In der Donnerstagsfolge von TBPN bezifferte Jordan Nanos, dessen Team GPU-Cloud-Anbieter in seinen ClusterMax-Rankings bewertet, diesen „vorhersehbaren“ Teil:
„Deshalb haben wir gesehen, dass SpaceX im Grunde eine Wende vollzogen hat und zu einem Neocloud-Anbieter geworden ist und so erfolgreich an Anthropic und Google verkauft, weil diese von jedem kaufen, der in diesem Fall über Nacht 200.000 GPUs hochfahren kann, und deshalb haben sie eine Art 3-fache Prämie bezahlt, um dort reinzukommen.“
(Ein „Neocloud“ ist der Branchenbegriff für ein neueres Unternehmen, das GPU-Kapazität an andere vermietet. Man kann es sich als Vermieter für KI-Chips vorstellen.)
Anders ausgedrückt: etwa das Dreifache des üblichen Satzes.
Hier ist der Punkt
Natürlich spiegelt diese Prämie wahrscheinlich einen Moment wider, in dem Kapazität knapp war. Es ist ein bisschen wie Hotelzimmer für ein Fußballspiel: dreifache Preise für ein Wochenende, aber nicht für jedes Wochenende. Hier ist es dasselbe. Und jede GPU, die an Anthropic vermietet wird, kann Grok nicht nutzen.
Aber ich glaube nicht, dass die Prämie bestehen bleiben muss, damit dies wichtig ist.
Selbst zu normalen Sätzen hat SpaceX bewiesen, dass es Kapazität an die größten Käufer im KI-Bereich vermieten kann, und es wird bald viel mehr zu vermieten haben. Das verleiht dem KI-Arm einen echten Wert, selbst wenn Grok nie die Führung übernimmt.
Es ist möglich (und das ist reine Spekulation), dass einige dieser 660.000 neuen GB300s bei Mietern landen und nicht bei Grok.
Natürlich ist nichts davon billig…
Natürlich alles für einen guten Zweck – die Deals mit Anthropic und Alphabet geben SpaceX genug Cash, um weiterhin viel auszugeben.
Was das alles für die Bewertung von SpaceX bedeutet, weiß ich nicht. Hier gibt es viele bewegliche Teile.
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