Wall Street si aspetta che l'EBITDA rettificato di Roku per il terzo trimestre sia inferiore di circa il 36% rispetto al secondo trimestre, che includeva un rimborso tariffario che non si ripeterà. Con i prezzi dei chip di memoria in aumento e Fox che pubblicherà i risultati la stessa mattina, ecco cosa devono mostrare i numeri del 2 novembre.
PepsiCo ha mantenuto il business delle bevande di Taco Bell negli Stati Uniti per altri 11 anni, una settimana dopo aver perso KFC a favore di Coca-Cola. La decisione più importante è l'aggiornamento della catena di approvvigionamento promesso per la fine del 2026, e l'amministratore delegato non ha fornito una tempistica per la rifranchising.
Barclays ha aumentato il suo target su Nike a 45 dollari basandosi su un multiplo più elevato, non su utili più alti, e il nuovo target rimane comunque al di sotto dei 48 dollari fissati prima del rapporto di ottobre di Nike. Wolfe Research ha iniziato la copertura con un target di 28 dollari. Ecco cosa dicono le stime e il modello TIKR che Nike vale entro il 2031.
Affirm ha firmato Sam's Club come suo partner esclusivo per i pagamenti rateali il 22 ottobre, circa 19 mesi dopo che Klarna annunciò che avrebbe preso il posto di Affirm presso Walmart. Le azioni hanno comunque chiuso in ribasso, e le paure per gli aumenti dei tassi hanno colpito più duramente di quanto qualsiasi accordo abbia aiutato. Ecco cosa conta prima del report del 5 novembre.
La Cina ha approvato formalmente la società di intermediazione mobiliare interamente controllata da Citigroup il 23 ottobre, quasi cinque anni dopo la domanda presentata da Citi. L'unità non influenzerà gli utili nel breve termine, ma estende una spinta in Asia che si sta già manifestando nei ricavi da trading. Ecco cosa dice il modello TIKR che il titolo potrebbe valere entro il 2030.
Caterpillar è sceso del 4,89% il 22 ottobre mentre i titoli del settore delle attrezzature per l'energia subivano una vendita. A settembre, il suo CEO ha dichiarato che Caterpillar operava "alla giornata". Ciò rende il 29 ottobre una prova di ciò che gli stabilimenti potrebbero spedire, insieme a ciò che i clienti hanno ordinato.
General Motors prevede di introdurre la guida senza mani in autostrada nei suoi pick-up e SUV più venduti, e il suo CEO si aspetta che la penetrazione di Super Cruise nei camion di grandi dimensioni cresca da 4 a 5 volte l'anno prossimo. Il titolo sta attualmente scambiando sui costi invece.
Palantir ha dichiarato a Reuters il 21 ottobre che nessuno può spegnere il sistema Maven della NATO, Palantir inclusa. L'impegno risponde alle critiche di chi sostiene che i clienti finiscano per dipendere dai suoi ingegneri. Le spese del terzo trimestre mostreranno se l'economia del modello lo sostiene.
GE Vernova ha perso circa 26 miliardi di dollari di valore di mercato il 22 ottobre, la seduta successiva all'annuncio dei risultati di Meta. I clienti del gas di GE Vernova anticipano il denaro prima che l'azienda costruisca, e il suo rapporto del 28 ottobre è la prima comunicazione dell'azienda dopo il crollo.
AMD è scesa dell'8,10% il 22 ottobre, un giorno dopo che Susquehanna ha alzato il suo target a $620. Il selloff ha ridotto il multiplo forward di AMD da circa 55x a circa 46x mentre le stime degli utili sono rimaste invariate, lasciando al 3 novembre il compito di dimostrare se le previsioni verranno confermate.
Applied Materials ha chiuso il 48% al di sotto del suo picco del 22 ottobre. Il management afferma che il suo business di process control crescerà di circa il 50% nel 2026, eppure il titolo viene scambiato a un multiplo inferiore a quello di KLA sugli utili forward.
Gli analisti hanno alzato i loro target su Spotify dopo il rapporto del terzo trimestre, eppure tre dei nuovi target si collocano al di sotto del prezzo del titolo e le previsioni sui ricavi sono appena cambiate. Il co-CEO di Spotify ha anche fatto una scommessa audace sugli agenti di IA, e il modello TIKR mostra cosa ottiene un acquirente a $583,66.
IREN ha ceduto il guadagno del campus spagnolo in una sola seduta mentre le azioni neocloud hanno subito vendite a causa dei timori sul debito. La licenza da 300MW a Badajoz aggiunge capacità, ma IREN deve ancora chiudere un prestito a garanzia dei suoi data center. Ecco cosa implicano i target a 12 mesi degli analisti.
Hims & Hers ha lanciato testosterone iniettabile e orale il 21 ottobre, e le azioni si sono appena mosse da allora. Il management aveva promesso il lancio ad agosto e prevede che il testosterone raggiunga un run-rate di 100 milioni di dollari. Una scadenza DEA del 31 dicembre e il rapporto del 9 novembre sono le prossime prove.
Broadcom è scesa del 4,31% il 22 ottobre mentre i titoli dei semiconduttori scivolavano, a pochi giorni dalla firma del suo primo accordo decennale con VMware in Giappone. Le previsioni sugli utili continuano a salire mentre le azioni si scambiano al di sotto del livello di febbraio.
Nebius è sceso del 7,23% il 22 ottobre, il giorno in cui ha annunciato una linea di credito di $3,5 miliardi a 364 giorni con Citi, mentre CoreWeave e IREN sono scesi ai minimi del 2026. A settembre, il suo CEO ha fornito una finestra temporale approssimativa per quando l'offerta di potenza di calcolo per l'IA raggiungerà la domanda. Questa finestra è vicina al periodo di rientro degli investimenti per i nuovi accordi.
DraftKings mantiene le sue previsioni per almeno 700 milioni di dollari di EBITDA rettificato per il 2026, ma il consenso di Wall Street si posiziona al di sotto di quel livello minimo. Il CEO Jason Robins afferma che la spesa extra di quest'anno potrebbe significare meno spesa l'anno prossimo. Le prospettive per il 2027, attese nella chiamata del 6 novembre, metteranno alla prova questa affermazione.
L'Europa ha esteso l'uso di Keytruda più Padcev ai pazienti con cancro alla vescica indipendentemente dall'idoneità al cisplatino. Tre giorni dopo, l'ESMO mostrerà se il vaccino contro il cancro di Merck supera la soglia stabilita dal suo capo della ricerca.
IonQ scambia al 19% in meno rispetto ai 40 dollari pagati dal suo investitore da 2 miliardi di dollari. La fabbrica SkyWater che ha acquistato produce anche chip per i concorrenti, incluso D-Wave, che ha rinnovato il suo accordo il 13 ottobre.
SoFi ora offre assicurazioni sulla vita temporanee di Prudential a oltre 15 milioni di membri, il tipo di ricavo a basso impiego di capitale di cui il suo CFO afferma che SoFi ha bisogno per raggiungere un obiettivo di rendimento del 25% al 30%. I ricavi sono cresciuti più lentamente del capitale tangibile e il consensus prevede un ROE vicino al 10% entro il 2028.
JPMorgan ha vietato agli agenti AI esterni di spostare denaro nei conti Chase e ha esteso il proprio token di deposito a Ethereum nell'arco di una settimana. La conference call sui risultati trimestrali mostra il perché: la crescita dei depositi e dei prestiti con carta, non gli aumenti dei tassi, sono i principali motori della maggior parte della crescita del reddito da interessi prevista per il 2027.
Apple ha aumentato presumibilmente del 44% il suo obiettivo di spedizione per iPhone Duo alla vigilia del lancio, due giorni dopo che Loop Capital ha sostenuto che gli iPhone persi non torneranno. I risultati del 2 novembre non includeranno un solo Duo, ma le previsioni per il trimestre di dicembre metteranno alla prova quale delle due storie sia corretta.
Elon Musk afferma che l'energia, non i chip, limita l'IA. Constellation Energy è d'accordo, ma la FERC ha respinto le regole di PJM sui data center tre giorni dopo la firma di Google, e il target medio di Wall Street continua a scivolare.
Sundar Pichai ha dichiarato che Google Cloud sta rinunciando a ricavi a breve termine affinché DeepMind abbia la priorità nell'accesso alla potenza di calcolo. Alphabet pubblicherà i risultati del terzo trimestre il 28 ottobre, offrendo la prima indicazione del costo di questo compromesso.
CrowdStrike ha chiuso il 14% al di sotto del suo record del 6 ottobre, tornando sotto il prezzo target medio di Wall Street. Il CEO George Kurtz prevede che i settori regolamentati dovranno acquistare soluzioni di sicurezza per gli agenti di IA. Ecco cosa il modello TIKR dice che questo potrebbe valere.
I controlli di TD Cowen suggeriscono che Nvidia potrebbe essere dietro ad alcuni dei contratti di locazione dei data center di Oracle. Il CFO di Oracle non ha ancora fissato una data per il raggiungimento di un free cash flow positivo, e l'Investor Day rappresenta la prossima occasione.
Il capo tecnologico di Micron afferma che la memoria AI nel suo roadmap richiederà progressivamente più wafer per bit, mantenendo l'offerta limitata ma aumentando i costi di sviluppo. Ha anche respinto il design 4F² su cui la cinese CXMT sta puntando.
SpaceX afferma di essere in linea per portare online circa 200.000 unità Nvidia GB300 al mese quest'anno ed è in trattative per ottenere un prestito di 40 miliardi di dollari, probabilmente garantito da una quota ancora maggiore di queste unità. Jensen Huang ha detto agli investitori a settembre che il finanziamento garantito da asset è "la grande idea". Ecco i calcoli che ci stanno dietro e quanto il modello TIKR dice che Nvidia potrebbe valere entro il 2031.
