Wichtige Statistiken für die NIO-Aktie
- 5-Jahres-Kursveränderung für NIO-Aktien: -88%
- $NIO-Aktienkurs zum 26. Dezember: $5,10
- 52-Wochen-Hoch: $8,02
- $NIO Aktien Kursziel: $6.66
Jetzt live: Entdecken Sie mit dem neuen Bewertungsmodell von TIKR, wie viel Aufwärtspotenzial Ihre Lieblingsaktien haben könnten (es ist kostenlos)>>>
Was ist passiert?
Die NIO(NIO)-Aktie hat in den letzten Jahren eine brutale Talfahrt hinter sich, obwohl der chinesische Elektroautohersteller beeindruckende Auslieferungszahlen vorweisen kann. Das Unternehmen lieferte im November 36.275 Fahrzeuge aus, ein Plus von 76,3 % im Vergleich zum Vorjahr, nach einem Rekord-Oktober, in dem die Auslieferungen um 92,6 % auf 40.397 Fahrzeuge anstiegen.
Aber es gibt ein Problem: Je mehr Autos NIO verkauft, desto mehr Geld verliert es. Der Umsatz ist von 5,6 Mrd. $ im Jahr 2021 auf 9,1 Mrd. $ im Jahr 2024 gestiegen, doch die Nettoverluste haben sich im gleichen Zeitraum von 813,6 Mio. $ auf unglaubliche 3 Mrd. $ erhöht.
Die NIO-Aktie wird derzeit mit nur 5,10 $ gehandelt und liegt damit kaum 2 $ über ihrem Allzeittief und mehr als 90 % unter ihrem Allzeithoch.
Nio strebt an, im vierten Quartal sein erstes profitables Quartal zu verzeichnen, ein wichtiger Meilenstein. Mehrere Risiken belasten jedoch weiterhin die Stimmung der Anleger und halten die NIO-Aktie unter Druck.
Die Skepsis des Marktes gegenüber der NIO-Aktie spiegelt die große Besorgnis über die Fähigkeit des Unternehmens wider, einen perfekten Sturm von Herausforderungen zu bewältigen. Trotz steigender Umsätze und Expansionsbestrebungen bezweifeln die Anleger, dass der chinesische Hersteller von Elektrofahrzeugen jemals eine nachhaltige Rentabilität erreichen kann.
Was uns der Markt über die NIO-Aktie sagt
Der Wettbewerb auf dem chinesischen Markt für Elektroautos hat sich zu einem Verdrängungswettbewerb entwickelt, bei dem die Hersteller durch Preiskämpfe gezwungen sind, ihre Margen für Marktanteile zu opfern. NIO konkurriert nicht nur mit etablierten Akteuren wie BYD und Tesla, sondern auch mit aggressiven Newcomern, die von chinesischen Tech-Giganten unterstützt werden.
Selbst wenn das Management wie versprochen ein profitables viertes Quartal abliefert, dürfte es äußerst schwierig sein, diese Rentabilität zu halten.
Der chinesische Markt für Elektrofahrzeuge ist übersättigt, und die Unternehmen kämpfen mit Preissenkungen ums Überleben. Damit sich die NIO-Aktie nachhaltig erholen kann, muss das Unternehmen beweisen, dass es dauerhaft Geld verdienen kann, nicht nur in einem Quartal.
Die chinesische Regierung hat die Elektroautoindustrie großzügig unterstützt, aber diese Unterstützung lässt schnell nach. Ab nächstem Monat wird die Regierung die Steuerbefreiung für den Kauf von E-Fahrzeugen halbieren, von etwa 4.260 Dollar auf etwa 2.130 Dollar. Diese Steuerbefreiungen sollen nach 2027 ganz wegfallen.
Wir haben bereits gesehen, was passiert, wenn die Steuervergünstigungen für E-Fahrzeuge wegfallen. In den Vereinigten Staaten brach der Absatz von Elektrofahrzeugen im Oktober und November 2024 ein, nachdem die Steuergutschrift in Höhe von 7.500 Dollar Ende September abgeschafft wurde. Die NIO-Aktie könnte einem ähnlichen Druck ausgesetzt sein, wenn die chinesischen Verbraucher die Anreize zum Kauf von Elektrofahrzeugen verlieren.
NIO hat versucht, sich für diese Realität zu positionieren, indem es mit billigeren Fahrzeugen und seinem innovativen Batterietauschprogramm, das die Anschaffungskosten reduziert, auf das untere Ende des Marktes abzielt.
Diese Strategien könnten NIO helfen, effektiver zu konkurrieren als luxusorientierte Konkurrenten, wenn die Anreize schrumpfen, aber es gibt keine Garantie, dass sie einen allgemeinen Rückgang der Nachfrage nach Elektrofahrzeugen ausgleichen können.
Ein Teil des Bullenfalls für NIO-Aktien hängt von der internationalen Expansion ab. Das Unternehmen hat Vertriebs- und Servicenetzwerke in fünf europäischen Ländern aufgebaut und plant die Expansion in sieben weitere Länder. Die Europäische Union hat diesen Plänen jedoch Ende 2024 einen gewaltigen Strich durch die Rechnung gemacht, indem sie Zölle von 17 % bis 35,3 % auf chinesische Elektrofahrzeuge eingeführt hat und diese als "unfair subventioniert" bezeichnet.
Diese Zölle werden erst in fünf Jahren auslaufen, was ein erhebliches Hindernis für die europäische Strategie von NIO darstellt. Das Unternehmen hat seine Marke mit erschwinglichen Preisen aufgebaut, und ein Aufschlag von 20-35 % auf die Fahrzeugpreise macht dieses Wertversprechen zunichte.
Die NIO-Aktie steht vor der Wahl, entweder ihre europäischen Ambitionen aufzugeben oder sich mit hauchdünnen Margen auf diesen Märkten abzufinden.
Die NIO-Aktie wird derzeit mit dem 1,1-fachen des rückwirkenden Umsatzes gehandelt - eine unglaublich günstige Bewertung, die die ernsthaften Zweifel des Marktes an der Zukunft des Unternehmens widerspiegelt.
Zur Veranschaulichung: Anleger, die vor fünf Jahren NIO-Aktien kauften, haben fast 90 % ihrer Investition verloren und liegen damit um fast unglaubliche 178 Prozentpunkte hinter dem S&P 500 zurück.
Wenn das Unternehmen ein profitables viertes Quartal abliefert und die Rentabilität auch in Zukunft beibehält, könnte sich die Aktie von diesen niedrigen Niveaus deutlich erholen.
Das Management arbeitet an der Verbesserung der betrieblichen Effizienz, und die vierteljährlichen Verluste sind in den letzten Zeiträumen immer weiter zurückgegangen.
Schätzen Sie den fairen Wert eines Unternehmens sofort (kostenlos mit TIKR) >>>
Wie viel Aufwärtspotenzial hat die NIO-Aktie von hier aus?
Mit dem neuen Bewertungsmodell von TIKR können Sie den potenziellen Aktienkurs einer Aktie in weniger als einer Minute schätzen.
Dazu sind nur drei einfache Eingaben erforderlich:
- Umsatzwachstum
- Operative Margen
- Exit KGV-Multiple
Wenn Sie sich nicht sicher sind, was Sie eingeben sollen, füllt TIKR jede Eingabe automatisch aus und verwendet dabei die Konsensschätzungen der Analysten, um Ihnen einen schnellen und zuverlässigen Ausgangspunkt zu geben.
Von dort aus berechnet TIKR den potenziellen Aktienkurs und die Gesamtrendite in Bullen-, Basis- und Bären-Szenarien, damit Sie schnell erkennen können, ob eine Aktie unter- oder überbewertet erscheint.
Sehen Sie den wahren Wert einer Aktie in weniger als 60 Sekunden (kostenlos mit TIKR) >>>
Suchen Sie nach neuen Gelegenheiten?
- Sehen Sie, welche Aktien Milliardär-Investoren kaufen damit Sie dem klugen Geld folgen können.
- Analysieren Sie Aktien in weniger als 5 Minuten mit der benutzerfreundlichen All-in-One-Plattform von TIKR.
- Je mehr Steine Sie umstoßen, desto mehr Möglichkeiten werden Sie entdecken. Durchsuchen Sie mit TIKR über 100.000 globale Aktien, globale Top-Investoren und mehr.
Haftungsausschluss:
Bitte beachten Sie, dass die Artikel auf TIKR weder als Anlage- oder Finanzberatung von TIKR oder unserem Inhaltsteam gedacht sind, noch sind sie Empfehlungen zum Kauf oder Verkauf von Aktien. Wir erstellen unsere Inhalte auf der Grundlage der Anlagedaten von TIKR Terminal und der Schätzungen von Analysten. Unsere Analysen enthalten möglicherweise keine aktuellen Unternehmensnachrichten oder wichtige Updates. TIKR hat keine Position in den genannten Aktien. Vielen Dank für die Lektüre und viel Spaß beim Investieren!
