Wichtige Statistiken für die Credo-Aktie
- Vorbörsliche Kursveränderung für Credo-Aktien: 15%
- $CRDO Aktienkurs per 1. Dezember: $171
- 52-Wochen-Hoch: $193
- $CRDO Aktienkursziel: $163
Jetzt live: Entdecken Sie mit dem neuen Bewertungsmodell von TIKR, wie viel Aufwärtspotenzial Ihre Lieblingsaktien haben könnten (es ist kostenlos)>>>
Was ist passiert?
Die Aktie von Credo(CRDO) ist vorbörslich um über 15% gestiegen, nachdem das Halbleiterunternehmen mit seinem Ergebnisbericht für das zweite Quartal die Erwartungen übertroffen hat.
Der Spezialist für Rechenzentrumskonnektivität verzeichnete einen bereinigten Gewinn von $0,67 pro Aktie bei einem Umsatz von $268 Millionen und übertraf damit deutlich die Analystenschätzungen von $0,50 pro Aktie bei einem Umsatz von $235 Millionen.
Die Ergebnisse stellen ein außerordentliches Wachstum für die Credo-Aktie dar, da der Umsatz im Jahresvergleich um 272 % und im Vergleich zum Vorquartal um 20 % gestiegen ist.
Dies ist das stärkste Quartalsergebnis in der Geschichte des Unternehmens, angetrieben durch die steigende Nachfrage nach aktiven elektrischen Kabeln (AECs), die zur Verbindung von KI-Infrastrukturen verwendet werden.
CEO Bill Brennan hob hervor, dass vier verschiedene Hyperscale-Kunden jeweils mehr als 10 % zum Gesamtumsatz im Quartal beitrugen.
Auf den größten Kunden von Credo entfielen 42 % des Umsatzes, während auf den zweit-, dritt- und viertgrößten Kunden 24 %, 16 % bzw. 11 % entfielen. Ein fünfter Hyperscale-Kunde erzielte ebenfalls erste Umsätze, was auf eine weitere Diversifizierung der Kundenbasis hindeutet.
Die AEC-Produktlinie von Credo, die Konnektivität für massive KI-Trainingscluster liefert, bleibt das am schnellsten wachsende Segment.
Diese Kabel sind für die Verbindung von GPU-Racks in Rechenzentren unverzichtbar geworden und bieten eine deutlich bessere Zuverlässigkeit und Energieeffizienz als herkömmliche optische Lösungen.
Das Unternehmen stellte fest, dass AECs eine 1.000-mal höhere Zuverlässigkeit als laserbasierte optische Module bieten können und dabei nur etwa die Hälfte des Stroms benötigen.
Neben dem starken Quartal erhielt die Credo-Aktie zusätzlichen Auftrieb durch die aggressive Wachstumsprognose des Managements.
Credo erwartet für das dritte Quartal einen Umsatz zwischen 335 und 345 Millionen US-Dollar, was einem sequentiellen Wachstum von 27 % in der Mitte des Quartals entspricht. Für das gesamte Geschäftsjahr 2026 rechnet Credo mit einem Umsatzwachstum von mehr als 170 % im Vergleich zum Vorjahr.
CFO Dan Fleming kündigte außerdem drei völlig neue Produktkategorien an, die den adressierbaren Markt des Unternehmens erheblich erweitern.
Dazu gehören Zero Flap-Optiken für eine verbesserte Netzwerkzuverlässigkeit, Active LED Cables (ALCs), die eine Reichweite von bis zu 30 Metern haben, und OmniConnect-Getriebe, die die Herausforderungen der Speicher-zu-Rechner-Konnektivität lösen.
Das Management ist der Ansicht, dass diese neuen Säulen den gesamten adressierbaren Markt von Credo auf über 10 Milliarden US-Dollar steigern könnten.
Was uns der Markt über die Credo-Aktie sagt
Die starke Rallye der Credo-Aktie spiegelt die Begeisterung der Anleger über die Position des Unternehmens beim Aufbau von KI-Infrastrukturen wider. Da Hyperscaler um den Einsatz von Clustern mit Hunderttausenden von GPUs ringen, steigt die Nachfrage nach Hochleistungs-Konnektivitätslösungen weiter an.
Credo verzeichnete eine Non-GAAP-Bruttomarge von 67,7 % und erwirtschaftete einen Non-GAAP-Nettogewinn von 128 Millionen US-Dollar, was einer operativen Marge von 46,3 % entspricht. Dies zeigt, dass die Credo-Aktie nicht nur den Umsatz steigert, sondern auch eine beeindruckende Rentabilität aufweist.
Die Diversifizierung über mehrere Hyperscale-Kunden reduziert auch das Konzentrationsrisiko. Zwar schwankt der Kundenmix von Quartal zu Quartal, doch bietet die Tatsache, dass vier Kunden die 10 %-Schwelle überschreiten, mehr Stabilität als die Abhängigkeit von einem oder zwei Großkunden.
Anleger sollten beobachten, wie Credo seine Produkt-Roadmap umsetzt, insbesondere den Übergang zu 200-Gigabyte-pro-Lane-Konnektivität und die Einführung seiner neuen Produktkategorien.
Das Management erwartet in diesem Geschäftsjahr PCIe Design Wins und ab dem Geschäftsjahr 2027 nennenswerte Umsätze, gefolgt von Zero Flap Optics und ALCs, die im Geschäftsjahr 2027 bzw. 2028 anlaufen.
Das Hauptrisiko für die Credo-Aktie sind potenzielle Lieferengpässe, da die Kapazitäten für moderne Halbleiter in der gesamten Branche knapper werden.
Das Management wies jedoch darauf hin, dass das Unternehmen eher ältere 12-Nanometer-Prozesse als hochmoderne Knoten verwendet, was eine bessere Lieferverfügbarkeit als bei Wettbewerbern mit 3-Nanometer- oder 5-Nanometer-Technologie bieten sollte.
Schätzen Sie den fairen Wert eines Unternehmens sofort (kostenlos mit TIKR) >>>
Wie viel Aufwärtspotenzial hat die Credo-Aktie von hier aus?
Mit dem neuen Bewertungsmodell von TIKR können Sie den potenziellen Aktienkurs einer Aktie in weniger als einer Minute schätzen.
Dazu sind nur drei einfache Eingaben erforderlich:
- Umsatzwachstum
- Operative Margen
- Exit KGV-Multiple
Wenn Sie sich nicht sicher sind, was Sie eingeben sollen, füllt TIKR jede Eingabe automatisch aus und verwendet dabei die Konsensschätzungen der Analysten, um Ihnen einen schnellen und zuverlässigen Ausgangspunkt zu geben.
Von dort aus berechnet TIKR den potenziellen Aktienkurs und die Gesamtrendite in Bullen-, Basis- und Bären-Szenarien, damit Sie schnell erkennen können, ob eine Aktie unter- oder überbewertet erscheint.
Sehen Sie den wahren Wert einer Aktie in weniger als 60 Sekunden (kostenlos mit TIKR) >>>
Suchen Sie nach neuen Gelegenheiten?
- Sehen Sie, welche Aktien Milliardär-Investoren kaufen damit Sie dem klugen Geld folgen können.
- Analysieren Sie Aktien in weniger als 5 Minuten mit der benutzerfreundlichen All-in-One-Plattform von TIKR.
- Je mehr Steine Sie umstoßen, desto mehr Möglichkeiten werden Sie entdecken. Durchsuchen Sie mit TIKR über 100.000 globale Aktien, globale Top-Investoren und mehr.
Haftungsausschluss:
Bitte beachten Sie, dass die Artikel auf TIKR weder als Anlage- oder Finanzberatung von TIKR oder unserem Inhaltsteam gedacht sind, noch sind sie Empfehlungen zum Kauf oder Verkauf von Aktien. Wir erstellen unsere Inhalte auf der Grundlage der Anlagedaten von TIKR Terminal und der Schätzungen von Analysten. Unsere Analysen enthalten möglicherweise keine aktuellen Unternehmensnachrichten oder wichtige Updates. TIKR hat keine Position in den genannten Aktien. Vielen Dank für die Lektüre und viel Spaß beim Investieren!
