キーポイント
- マーク・ガーマンはDecoderポッドキャストで、AppleがOpenAIが開発中のスクリーンレスでホッケーパックサイズのAIデバイスに「恐怖を感じている」と述べた。
- ガーマンによれば、Siri AIは新しいAirPods、新しいApple TV、HomePod、スマートホームハブなど、Appleの新製品カテゴリーへの「門」となってきた。
- 私の見解では、Appleが自社のフロンティアAIモデルを持たないことは、iPhoneを超えた成長に上限を設ける。なぜなら、それらの新製品はGoogleのようなパートナーに依存するからだ。
Apple Apple (AAPL) に関する情報に最も詳しいレポーターの一人が、同社が恐れていると語った。
「AppleはOpenAIが何を構築しているかについて恐怖を感じていると思う」と、ブルームバーグのマーク・ガーマンは最近のThe Vergeの Decoderポッドキャストのエピソードで述べた。
では、OpenAIは何を構築しているのか？ ガーマンによれば、「それはディスプレイのない、ホッケーパックサイズのAIコンピュータータイプのデバイスで、話しかけて使うものだ」という。
これは、すでにほぼ誰もが持ち歩いているデバイスを作っている会社について使うには強い言葉だ。
門が開いた
私が繰り返し思い返すインタビューの部分はここだ。終盤近くで、ガーマンはなぜAppleの新ハードウェアのパイプラインがこれほど静かだったかを説明した：
「Siri AIは、これらすべての新製品カテゴリーへの門となってきた。AirPodsはすでに発売されているはずだったし、Apple TV、HomePod、スマートホームハブもそうだ。」
それらはすべてSiri AIのローンチのために遅れていた。今やそれが実現し、彼が言うには：「水門が開いた。」
それは強気に聞こえる！ そして短期的には、おそらくそうだろう。
しかし、それは明白な疑問を提起する：門の向こうにあるAIは誰のものか？
Appleは「脳」を所有していない
そしてそれは大きな問題だ。なぜなら、それは彼らを（この場合はAlphabet (GOOGL)に）モデルの能力において依存させるからだ。
これはAppleにとって大きな方向転換でもある。パテルは、いわゆる「クック・ドクトリン」を、Appleが「私たちの電話に入るあらゆる基盤技術を所有し、コントロールしたい」と望んでいると要約した。
そしてそれは資金不足ではない…
Appleは過去12ヶ月で400億ドル以上を研究開発に費やしたが、結局はこの10年で最も重要な技術についてGoogleに頼ることになった。
iPhoneは順調ではないのか？
順調だ。前四半期のiPhone売上高は16%成長したので、AIのギャップは投資家が最も注目する数字には表れていない。
そしてアナリストは今後も安定した成長を予想している…
…売上高は2029年までに6000億ドルを超えると予測されている。
しかし、それがまさに私の懸念だ。iPhoneは驚異的で成熟したビジネスだ。それを超える成長は、新たなカテゴリーから来なければならない：AirPods、ホームデバイス、そしてOpenAIのパックに対抗する何かだ。それらのすべてはSiri AIを経由し、Siri AIは誰か他の人のモデル上で動く。
一方、最も熱いAIエージェントはすでに他の誰かのものだ。私が最近書いたように、Meta Platforms (META)のMuseは、AppleとGoogleのアプリストアで無料アプリの第1位になった。
私の見方は、Appleがフロンティアモデルを持たないことが、iPhoneを超えた成長に上限を設けるということだ。製品を出荷することはできるが、おそらく最も重要な部分をコントロールすることはできない。
「Appleはこれを成し遂げられる」
公平を期すと、ガーマンはAppleについて弱気ではない。「AppleにはOpenAIがすることを何でも迅速に追随する能力があると思う」と彼は言い、「モデルはある程度まで商品化されていて、彼らが迅速に追随し、非常に効果的な製品を持つことができる」と付け加えた。
彼の論理は、GoogleとAnthropicの両方が喜んでハードウェアでAppleと提携するだろうということだ。「Anthropicにはハードウェアビジネスがない。Appleはこれを成し遂げられる。」
それはその通りだ。そして正直に言おう ― 他の誰かが本当にスマートグラスを成功させたわけではない（Metaは近づいているように感じるが）ので、Appleが何か素晴らしいものを提供する時間はまだたっぷりある。
しかし、脳を提供するパートナーには交渉力がある。そしてこれは純粋な憶測だが、GoogleやAnthropicは、彼らが構築を手伝う画期的なデバイスから意味のある分け前を求めるだろうと予想する。
Appleは以前、インテルに依存していた時にここにいた。もちろん、それがどう終わったかは私たち全員が知っている。だから、もしかしたらAppleは本当に最終的にこれを「成し遂げる」のかもしれない。
しかし ― そしてこれが私がAppleがOpenAIが構築しているものに恐怖を感じていると思う理由だ…
もしOpenAIがすべてを最初に解決したら？ そしてもし今回は本当に違っていて、先駆者がすべてを勝ち取ったら？
では、Apple株の実際の価値は？
TIKRを使えば、どんな株の将来価格も1分以内に予測できます。
TIKRのバリュエーションモデルにいくつかの前提条件を入力するだけで、Appleがどのくらいの価値になる可能性があるか確認できます。ウォール街のコンセンサス予想から始めるか、ビジネスに対するあなた自身の見解を反映するために入力を調整してください。
無料で利用できます。Appleを無料で評価する！
