ロウズ株の主な統計
- 過去1週間のパフォーマンス:-3
- 52週レンジ：210ドルから293ドル
- バリュエーション・モデルの目標株価：320ドル
- 予想上昇率:2.8年間で31.0
TIKRの新しいバリュエーション・モデル（無料）を使って、LOWのようなお気に入りの銘柄を5年分のアナリスト予測で評価しよう >>>
何が起きたか？
ロウズ (LOW)の株価は今週約3％下落し、終値は244ドル近辺だった。この動きは、投資家が堅調な企業業績と依然として低迷する住宅市場とを比較検討し続けたことによるものだ。ロウズは最近、第4四半期の既存店売上高がプロ、オンライン、ホームサービス、ホリデー需要に支えられ1.3％増加したと発表した。
懸念されるのは、経営陣の2026年見通しが依然として住宅設備需要の不確実性を反映していることだ。ロウズは総売上高を920億ドルから940億ドルと予想したが、既存店売上高は横ばいから2％増と予想されている。これは、住宅主導の力強い回復を市場がまだ織り込んでいないことを意味する。
マービン・エリソン最高経営責任者（CEO）は、住宅マクロは依然として圧迫されているが、ロウズは生産性向上への取り組みとシェア獲得に注力していると述べた。このメッセージは、株価の引き下げを、実行の破綻ではなく、タイミングをめぐる議論として組み立てるのに役立った。投資家は、高額商品のDIY支出が改善する明確な兆候を待っているようだ。
また、株価は依然としてコスト対策に敏感だ。ロウズは2月、店舗と現場の従業員をよりよくサポートするため、従業員の1％未満に相当する約600人のコーポレートおよびサポート業務を廃止した。これは、ロウズ株が今後需要の低迷に直面した場合のマージン保護に対する市場の注目度を強めるものだ。
アナリストによるLOWの成長予測と目標株価を見る（無料） >>)
ロウズ株は割安か？
28年12月31日までに実現したバリュエーション・モデルの前提条件では、株価は以下のようにモデル化されている：
- 収益成長率 (CAGR):5.3%
- 営業利益率12.1%
- 出口PER倍率：19.4倍
これらのインプットに基づき、モデルは目標株価を320ドルと見積もり、現在の株価244ドルから31.0％のトータルリターンと、今後2.8年間の10.2％の年率リターンを意味する。
この期待リターンは魅力的だが、積極的とは言えない。ロウズの株価は、今後12ヵ月間の利益に対して約19.4倍で取引されており、これはモデルの出口倍率に近い。従って、バリュエーションは倍率の拡大よりも着実な収益成長にかかっている。
TIKRの事業にはまだ持続的なキャッシュ創出力がある。2025年度の売上高は3.1%増の863億ドルだったが、純利益は4.4%減の67億ドルだった。既存店売上高は0.2％増にとどまったが、これは平均チケット単価の上昇が取引件数の減少を相殺したためである。
マージンは依然として重要な変動要因である。ロウのLTM粗利益率は33.5％、営業利益率は11.8％である。プロ需要、オンライン販売、生産性向上への取り組みが利益率を支えるのであれば、住宅市場の急激な回復がなくとも、現在の評価は十分通用する。
今後のロウズ株 今後の株価は？
最大のカタリストは、2026年5月20日に予定されている次回の決算発表だ。投資家は、既存店売上高がプラスを維持するかどうか、経営陣が通期見通しを維持するかどうかに注目するだろう。プロ顧客動向の強化は、裁量的なDIYプロジェクトの低迷を相殺するのに役立つだろう。
住宅は依然として主な外部要因である。ロウズは、修繕、リフォーム、季節のプロジェクト、専門的な建設工事に関連した商品を販売している。そのため、住宅ローン金利の上昇や住宅取得率の低迷は、大型商品カテゴリーを圧迫する可能性がある一方、修理需要やプロ向け需要は安定をもたらす可能性がある。
キャピタルリターンも株価には重要だ。ロウズは、4月22日現在の株主に対し、2026年5月6日に支払うべき1.20ドルの四半期配当を宣言した。同社はまた、2025会計年度中に26億ドルの配当金を支払っており、株主還元が依然としてストーリーの中核部分であることを示している。
今後の道筋は、需要が正常化する一方でロウズが収益性を守れるかどうかにかかっている。経営陣は、生産性、Proの成長、オンライン販売、ホームサービスが収益を支えるとしている。
これらの原動力が維持されれば、株価の年間10.2%のモデルリターンは今後も信頼できるものとなるだろう。
企業の公正価値を即座に見積もる（TIKRを使えば無料） >>
ロウズ企業に投資すべきか？
本当に知る唯一の方法は、自分で数字を見ることだ。TIKRを使えば、同じような 機関投資家品質の財務データに無料でアクセスできます。
LOWを引き出せば、数年分の過去の財務データ、ウォール街のアナリストが予想する今後の四半期の収益と利益、評価倍率の経年変化、目標株価が上昇傾向にあるのか下降傾向にあるのかを見ることができます。
あなたは LOWを追跡する無料ウォッチリストを作成するをあなたのレーダー上の他のすべての銘柄と一緒に追跡するための無料のウォッチリストを構築することができます。クレジットカードは不要。ご自身の判断に必要なデータだけです。
新しいチャンスをお探しですか？
- 億万長者の投資家が 億万長者の投資家が買っている銘柄 賢い投資家についていくことができます。
- わずか5分で銘柄分析TIKRのオールインワンで使いやすいプラットフォームで。
- 岩をひっくり返せばひっくり返すほど、より多くのチャンスを発見できます。 TIKRで10万以上の世界の株式、世界のトップ投資家の保有銘柄などを検索。
免責事項
TIKRに掲載されている記事は、TIKRやコンテンツチームによる投資や財務のアドバイス、また銘柄の売買を推奨するものではありません。弊社は、TIKRターミナルの投資データおよびアナリストの予測に基づいてコンテンツを作成しています。弊社の分析には、最近の企業ニュースや重要な最新情報が含まれていない場合があります。TIKRはいかなる銘柄にも投資しておりません。お読みいただきありがとうございます！
