Principales statistiques pour l'action TEL
- Rendement sur 6 mois : 11
- Fourchette de 52 semaines : 116 $ à 251
- Prix cible du modèle d'évaluation : 275
- Hausse implicite: 20
Évaluez vos actions préférées comme TE Connectivity avec 5 ans de prévisions d'analystes en utilisant le nouveau modèle d'évaluation de TIKR (c'est gratuit) >>>
Que s'est-il passé ?
L'action TE Connectivity a augmenté d'environ 11 % au cours des six derniers mois, se négociant récemment à près de 230 $ par action, les investisseurs réagissant à l'accélération de la demande d'infrastructure d'IA, aux commandes record et à l'augmentation des marges.
Le mouvement reflète la confiance croissante dans le fait que la connectivité des centres de données, l'investissement dans l'infrastructure énergétique et l'augmentation du contenu par véhicule peuvent entraîner une croissance plus forte des bénéfices au cours de l'année fiscale 2026.
L'action a grimpé à la suite des résultats records du premier trimestre de l'exercice 2026 qui ont renforcé cette thèse. Les ventes ont atteint 4,7 milliards de dollars, en hausse de 22 % par rapport à l'année précédente et de 15 % sur le plan organique, tandis que les commandes ont atteint le chiffre record de 5,1 milliards de dollars avec un ratio de 1,1 entre les commandes et les commandes, ce qui indique une dynamique de demande soutenue.
Le BPA ajusté a augmenté de 33 % pour atteindre le chiffre record de 2,72 $ et la marge d'exploitation ajustée a augmenté pour atteindre 22,2 %, le PDG Terrence Curtin ayant déclaré que l'entreprise "a enregistré une croissance des ventes de plus de 20 % au premier trimestre", soutenue par une croissance de 70 % des réseaux de données numériques et une augmentation de 200 millions de dollars de ses perspectives de revenus d'IA pour l'exercice 2026.
Les récents dépôts auprès de la SEC ont montré un repositionnement institutionnel significatif. Kovitz Investment Group a réduit sa participation de 32 %, Tredje AP fonden a réduit sa position de 89,5 %, Pzena Investment Management a réduit sa participation de 21,9 % et Thrivent Financial a réduit son exposition de 96,1 %.
En contrepartie, Bowen Hanes & Co. a initié une nouvelle position de 195 000 actions évaluée à environ 42,8 millions de dollars, NEOS Investment Management a augmenté sa participation de 45,5%, Lansforsakringar Fondforvaltning AB a augmenté ses avoirs de 4,9%, et NewEdge Wealth a augmenté sa position de 21,3%, tandis que la propriété institutionnelle reste élevée à 91,43%.
L'activité des initiés a également attiré l'attention. Le SVP Reuben Shaffer a vendu 1 425 actions à 234,23 $ et Shadrak Kroeger a vendu 9 400 actions à 233,82 $ dans des transactions totalisant plus de 2,5 millions de dollars.
Bien que ces transactions ne modifient pas la trajectoire financière de l'entreprise, elles ont eu lieu alors que les actions s'approchaient de la limite supérieure de leur fourchette, contribuant à des échanges plus mesurés malgré une forte dynamique opérationnelle.
TEL est-il sous-évalué ?
Dans le cadre des hypothèses d'évaluation, l'action est modélisée à l'aide des éléments suivants :
- Croissance du chiffre d'affaires (CAGR) : 9%
- Marges d'exploitation : 22,6
- Multiple P/E de sortie : 19,2x
Lechiffre d'affaires devrait passer d'environ 19,4 milliards de dollars pour l'exercice 2026 à environ 26,1 milliards de dollars d'ici 2030, grâce à une demande accrue de connectivité de données liée à l'IA, aux dépenses de modernisation du réseau, à la solidité du carnet de commandes aérospatial et à l'augmentation du contenu électronique par véhicule.
L'expansion des marges vers le bas de la fourchette de 20% reflète l'évolution du mix vers des réseaux de données numériques à plus forte valeur, des solutions énergétiques et des applications aérospatiales, où les marges incrémentielles ont tendance à être structurellement plus fortes.
Sur la base de ces données, le modèle soutient une évaluation légèrement supérieure aux niveaux actuels, impliquant une hausse d'environ 20 % à partir d'environ 230 $ par action, ce qui indique que l'action semble sous-évaluée au prix d'aujourd'hui.
L'infrastructure de l'IA reste un moteur de croissance essentiel. Les commandes de réseaux de données numériques ont augmenté de 70 % d'une année sur l'autre, et la direction a augmenté ses perspectives de revenus d'IA pour l'exercice 2026 de 200 millions de dollars, avec une croissance attendue chez les clients hyperscale.
La croissance du contenu automobile liée à l'électrification et à la connectivité des données continue de dépasser la production sous-jacente de véhicules, tandis que les investissements dans l'énergie liés au renforcement du réseau et aux énergies renouvelables fournissent des vents contraires durables.
Aux niveaux actuels, TE Connectivity semble légèrement sous-évalué, la performance de 2026 étant probablement due à la montée en puissance soutenue des programmes d'IA, à l'effet de levier opérationnel de la croissance des volumes et à l'expansion continue des marges plutôt qu'à un rebond cyclique.
Estimez instantanément la juste valeur d'une entreprise (gratuit avec TIKR) >>>
Quelle est l'ampleur de la hausse de TE Connectivity à partir de maintenant ?
Les investisseurs peuvent estimer le prix potentiel de l'action de TE Connectivity, ou ce que toute action pourrait valoir, en moins d'une minute à l'aide du nouveau modèle d'évaluation de TIKR.
Tout ce qu'il faut, ce sont trois données simples :
- Croissance du chiffre d'affaires
- Marges d'exploitation
- Multiplicateur de prix de sortie
TIKR calcule ensuite le prix potentiel de l'action et le rendement total dans le cadre de scénarios haussier, baissier et de base, ce qui vous permet de voir rapidement si une action semble sous-évaluée ou surévaluée.
Si vous n'êtes pas sûr de ce que vous devez entrer, TIKR remplit automatiquement chaque entrée en utilisant les estimations consensuelles des analystes, ce qui vous donne un point de départ rapide et fiable.
