La mayoría de los inversores tratan de generar ideas a partir de las noticias, las redes sociales o listas de valores aleatorias, pero algunas de las mejores señales proceden del estudio de personas con una sólida trayectoria a largo plazo. Los grandes inversores dejan pistas en sus participaciones, cambios de posición y declaraciones trimestrales.
Cuando se sigue a los gestores adecuados y el proceso es sencillo, se empiezan a ver los temas antes y a comprender qué empresas atraen una convicción real a largo plazo.
El reto es saber quién merece su atención. No todos los inversores famosos ofrecen señales útiles, y no todas las grandes carteras se traducen en ideas viables. Usted quiere una lista de gestores que piensen con claridad, actúen con paciencia y mantengan los valores el tiempo suficiente para que sus decisiones revelen un punto de vista real.
Descubra el potencial alcista de sus valores favoritos con el nuevo modelo de valoración de TIKR (gratuito) >>>.
TIKR se lo pone fácil. Puede revisar las participaciones de cada inversor, comprobar los cambios entre trimestres y realizar un seguimiento de los temas a largo plazo sin tener que rebuscar a mano en los archivos. Con un solo clic, puede ver qué tienen estos gestores, cuánto han invertido y qué ideas siguen apareciendo en sus carteras.
Este artículo destaca a cinco inversores cuyas carteras suelen contener ideas atemporales y bien estudiadas. Tienen estilos diferentes, pero todos aportan un nivel de coherencia que hace que sus movimientos sean útiles para los inversores particulares. No es necesario copiar sus operaciones. Basta con entender lo que ellos consideran interesante y por qué esas posiciones permanecen en sus carteras.
A continuación le ofrecemos una forma sencilla y estructurada de seguirles con TIKR.
Stanley Druckenmiller: Conciencia macro con apuestas de alta convicción
Stanley Druckenmiller es conocido por su capacidad para vincular los fundamentales de las empresas a las grandes tendencias macroeconómicas. Su cartera a menudo destaca temas antes de que se conviertan en la corriente principal, ya sea la infraestructura de IA, los cambios energéticos o los cambios en la política monetaria. Sus movimientos tienden a ser audaces, pero se basan en una profunda investigación y una clara convicción.
Algunas de las principales participaciones de Druckenmiller son Natera, Insmed, Teva, TSMC y Woodward. El trimestre pasado, la empresa amplió posiciones en Natera, Insmed, Teva, Coupang, MercadoLibre y DocuSign, y redujo drásticamente las de Woodward.
Es especialmente útil seguir a Duquesne porque Druckenmiller tiende a reposicionarse pronto cuando sus opiniones sobre las tendencias económicas o del sector empiezan a cambiar.
Siga el nivel de propiedad de cada acción con TIKR (es gratis) >>>
Seth Klarman: Valor profundo e inversiones muy selectivas
El Baupost Group de Seth Klarman adopta un enfoque disciplinado de valor profundo, a menudo centrado en activos mal valorados, oportunidades de cambio de tendencia y situaciones especiales. Sus principales posiciones suelen permanecer estables durante años, lo que convierte a su cartera en una de las fuentes más limpias de ideas de valor a largo plazo.
El trimestre pasado, Klarman realizó algunos movimientos notables, como un aumento masivo en Restaurant Brands International y Elevance Health, al tiempo que inició una nueva posición en Union Pacific.
Al mismo tiempo, recortó posiciones como Alphabet, CRH, WESCO y Willis Towers Watson.
La paciencia de Klarman significa que incluso pequeños cambios en el tamaño de las posiciones pueden reflejar cambios significativos en su punto de vista. Sus informes son escasos pero de gran calidad, lo que los hace ideales para los inversores que prefieren la investigación orientada al valor.
Busque valores en carteras de hedge funds en menos de 60 segundos con TIKR (es gratis) >>>
Li Lu: calidad concentrada con un enfoque en la durabilidad
El Himalaya Capital de Li Lu es famoso por sus participaciones concentradas a largo plazo en empresas de alta calidad con fuertes ventajas competitivas. Invierte poco pero con decisión. Estas posiciones concentradas hacen que sus informes sean de los más claros de leer. Cuando amplía una posición o mantiene algo durante una década, refleja una convicción duradera.
Las mayores posiciones de la empresa incluyen Alphabet, PDD, Bank of America, Berkshire Hathaway y Postal Savings Bank of China.
El trimestre pasado, el mayor movimiento fue un recorte considerable en Postal Savings Bank of China, mientras que las posiciones principales como Alphabet, PDD y Bank of America se mantuvieron intactas. Himalaya es especialmente interesante para seguir ideas de alta convicción a largo plazo tanto en renta variable estadounidense como china.
Encuentre rápidamente nuevas compras multimillonarias de acciones con TIKR (es gratis) >>>
Cathie Wood: temas centrados en la innovación con horizontes a largo plazo
Las carteras de Cathie Wood en ARK Invest ofrecen un ángulo diferente. Su estrategia se centra en la innovación disruptiva, que abarca la inteligencia artificial, la genómica, los vehículos eléctricos, la tecnología financiera y el software de nueva generación. Aunque su rendimiento ha oscilado ampliamente en ocasiones, su enfoque basado en la investigación y su voluntad de aguantar la volatilidad hacen que sus carteras sean útiles para detectar tendencias en etapas tempranas.
Entre sus principales valores figuran Tesla, Coinbase, Roku, Palantir, Roblox y Shopify. El trimestre pasado, ARK añadió a Tesla y AMD, mientras que recortó o redujo la exposición en muchas otras posiciones como Coinbase, Roku, Roblox, Shopify, CRISPR y Tempus AI.
Vale la pena seguir ARK menos por el momento y más por la generación de ideas en plataformas tecnológicas emergentes y temas de crecimiento de larga duración.
Guy Spier: Capitalización a largo plazo con baja rotación de cartera
Aquamarine gestiona una cartera a largo plazo muy al estilo Buffett, ultraconcentrada y centrada en compounders de alta calidad. La cartera está dominada por Berkshire Hathaway, American Express, Bank of America y Mastercard, que juntos constituyen la gran mayoría de los activos.
Guy Spier, de Aquamarine Capital, es conocido por su enfoque firme y a largo plazo, inspirado en la inversión al estilo Buffett. Prefiere empresas comprensibles, equipos directivos fuertes y una generación de efectivo constante. Su cartera rara vez cambia drásticamente, lo que hace que sus informes 13F sean especialmente útiles para leer convicciones a largo plazo.
En TIKR, puede explorar sus principales participaciones a lo largo de varios trimestres para ver qué nombres anclan su estrategia. La rotación de su cartera es baja, por lo que cualquier posición que ascienda en la clasificación o aumente constantemente de peso puede merecer un análisis más detenido.
El trimestre pasado, Spier se mantuvo firme y no hizo grandes cambios, aunque recortó Micron en un 60%, con lo que siguió restando importancia a la exposición a semiconductores cíclicos. Se trata de una cartera a seguir si lo que se busca son ideas en empresas de alta calidad y baja rotación con "moats" duraderos.
Ponerlo todo junto
Seguir a grandes inversores no consiste en copiar sus operaciones. Se trata de entender cómo piensan y utilizar sus decisiones para reforzar su propia investigación. Cuando estudias a estos cinco inversores juntos, empiezas a notar patrones, posiciones que se solapan, una creciente convicción en ciertos temas o cambios en las participaciones principales.
TIKR convierte esto en un flujo de trabajo repetible. Puede comparar archivos, seguir los cambios a lo largo de los trimestres, revisar el tamaño de las posiciones y explorar las tendencias de propiedad sin tener que rebuscar en archivos PDF. Esto le ayuda a seguir a inversores probados con una estructura clara y mucho menos esfuerzo.
Conclusión de TIKR
El seguimiento de grandes inversores puede ampliar su cartera de ideas y ayudarle a comprender dónde los gestores experimentados están creando convicción. TIKR le proporciona la estructura para hacerlo de forma limpia. Puede ver las principales posiciones, los cambios intertrimestrales, los temas a largo plazo y las participaciones coincidentes en un solo lugar. Esa claridad le ayuda a centrarse en las ideas que importan y a ignorar el ruido.
¿Cuántas alzas puede encontrar en cada valor a partir de aquí?
Todo lo que se necesita son tres simples datos:
- Crecimiento de los ingresos
- Márgenes operativos
- Múltiplo PER de salida
Si no está seguro de qué introducir, TIKR rellena automáticamente cada entrada utilizando las estimaciones de consenso de los analistas, lo que le proporciona un punto de partida rápido y fiable.
A partir de ahí, TIKR calcula el precio potencial de la acción y la rentabilidad total en escenarios alcistas, bajistas y de base para que pueda ver rápidamente si una acción parece infravalorada o sobrevalorada.
Vea el valor real de una acción en menos de 60 segundos (gratis con TIKR) >>>
¿Busca nuevas oportunidades?
- Descubra qué accionesestán comprando los inversores multimillonarios, para que pueda seguir al dinero inteligente.
- Analice los valores en tan sólo 5 minutoscon la plataforma todo en uno y fácil de usar de TIKR.
- Cuantas más piedras vuelque... más oportunidades descubrirá.Busque en más de 100.000 valores de todo el mundo, en las participaciones de los principales inversores mundiales y mucho más con TIKR.
Descargo de responsabilidad:
Tenga en cuenta que los artículos de TIKR no pretenden servir como asesoramiento financiero o de inversión de TIKR o de nuestro equipo de contenidos, ni son recomendaciones para comprar o vender acciones. Creamos nuestro contenido basándonos en los datos de inversión de TIKR Terminal y en las estimaciones de los analistas. Es posible que nuestro análisis no incluya noticias recientes de la empresa o actualizaciones importantes. TIKR no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados. Gracias por leernos y ¡buenas inversiones!
