Best Buy (NYSE: BBY) ist einer der größten Einzelhändler für Unterhaltungselektronik in den USA, der landesweit an Hunderten von Standorten Fernsehgeräte, Haushaltsgeräte, Computer und mobile Geräte verkauft. Die Aktien wurden vor kurzem um 70 $ pro Aktie gehandelt, womit das Unternehmen einen Marktwert von etwa 14,6 Mrd. $ hat.
Die Aktie von Best Buy ist im vergangenen Jahr um etwa 19,7 % gesunken, was auf eine schwächere Verbrauchernachfrage und ein langsameres Umfeld für diskretionäre Ausgaben zurückzuführen ist.
Ein Blick darauf, wer Best Buy besitzt und wie Insider gehandelt haben, zeigt, wie Großinvestoren und die Unternehmensführung heute positioniert sind.
Wer sind die größten Aktionäre von Best Buy?
Die Aktionärsbasis von Best Buy wird von großen passiven Institutionen angeführt, die dazu neigen, die Aktie über Marktzyklen hinweg zu halten und die langfristige Stabilität des Unternehmens zu unterstützen. Aktive Manager haben ihre Positionen in beide Richtungen angepasst, was auf gemischte Ansichten über die Bewertung und die kurzfristige Ertragsaussichten hindeutet.
- The Vanguard Group: 23.848.677 Aktien(11,38 %), Wert 1,66 Mrd. USD. 549.192 Aktien hinzugefügt (+2,36%).
- BlackRock Institutional Trust: 15.982.540 Aktien(7,63%), Wert: 1,11 Mrd. $. Reduzierte 2.621 Aktien.
- Richard M. Schulze: 15.112.851 Aktien(7,21%), Wert 1,05 Mrd. $. Abbau von 901.434 Aktien (5,63%).
- State Street Investment Management: 13.336.711 Aktien(6,36%), $930M Wert. Abbau von 294.718 Aktien (2,16%).
- Charles Schwab Investment Management: 7.291.929 Aktien(3,48%), 509 Mio. $ Wert. 253.423 Aktien hinzugefügt (+3,60%).
- AQR Capital Management: 6.997.871 Aktien(3,34%), Wert 488 Mio. $. 3.496.254 Aktien hinzugefügt (+99,85%).
- Geode Capital Management: 5.209.966 Aktien(2,49%), Wert 363 Mio. $. 165.178 Aktien hinzugefügt (+3,27%).
Aus Sicht der Anleger deutet diese Eigentümerstruktur darauf hin, dass Best Buy weiterhin bei langfristigen institutionellen Anlegern verankert ist, während aktive Manager weiterhin darüber diskutieren, ob die aktuelle Bewertung das langsamere Wachstum und den Margendruck vollständig widerspiegelt.
Highlights der Hedgefonds
Hudson Bay Capital Management, gegründet von Sander Gerber, hat sein Engagement in Best Buy deutlich erhöht und seine Position um mehr als 3,100 % auf etwa 9 Mio. $ aufgestockt. Es scheint, dass sich das Unternehmen nach dem ausgedehnten Kursrückgang der Aktie für eine Erholung positionieren könnte.
Two Sigma Advisors, das von John Overdeck mitbegründet wurde, erhöhte seinen Anteil ebenfalls um mehr als 1,100 % und brachte seine Position auf einen Wert von etwa 16 Mio. $. Diese Art von Bewegung spiegelt häufig quantitative Modelle wider, die auf Bewertungs- oder Volatilitätssignale reagieren, und nicht eine diskretionäre fundamentale Veränderung.
Shellback Capital, unter der Leitung von Jon Hilsabeck, erhöhte seine Best Buy-Position um etwa 750 % und hält nun einen Wert von etwa 18 Mio. $. Die Aufstockung deutet darauf hin, dass das Unternehmen bei den aktuellen Kursen eine bessere Risiko-Ertrags-Dynamik sieht.
Schonfeld Strategic Advisors, gegründet von Steven Schonfeld, erhöhte seine Position um etwa 240 % auf knapp über 4 Mio. $, was auf ein selektives Interesse von Multi-Strategie-Fonds hinweist.
Bei den Anlegern scheint die Aktivität der Hedgefonds konstruktiv, aber uneinheitlich zu sein, was auf ein wachsendes Interesse an niedrigeren Kursen hindeutet, ohne dass ein klarer Konsens darüber besteht, wie schnell sich Erträge und Margen stabilisieren können.
Verfolgen Sie die Top-Aktionäre von über 50.000 globalen Aktien (kostenlos) >>>
Jüngste Insider-Transaktionen von Best Buy
Insider-Transaktionen können nützliche Hinweise darauf geben, wie Führungskräfte und Direktoren ihr persönliches Engagement auf dem aktuellen Kursniveau verwalten. Die jüngsten Meldungen für Best Buy zeigen vor allem Verkaufsaktivitäten, daneben gibt es einige kleinere Käufe.
- Richard M. Schulze: Verkaufte zwischen dem 20. und 29. Oktober in mehreren Transaktionen mehrere hunderttausend Aktien zu Preisen zwischen 82 und 85 US-Dollar.
- Ashok Jitendra Dyal: Kaufte 1.266 Aktien im Wert von etwa 90.000 $.
- Meghan Frank: Kaufte 2.007 Aktien im Wert von etwa 140.000 $.
- Kathleen Scarlett: Verkaufte 417 Aktien im Wert von 29.000 $.
Es scheint, dass die Insider-Aktivitäten in Dollar ausgedrückt eher auf Verkäufe ausgerichtet sind, obwohl einige kleine Käufe von Direktoren eher das Vertrauen in die aktuellen Niveaus als ein breites Signal widerspiegeln könnten.
Sehen Sie sich die jüngsten Insiderhandelsdaten für über 50.000 globale Aktien an (kostenlos) >>>
Was uns die Daten zu Besitz und Insiderhandel sagen
Der Besitz von Best Buy wird weiterhin von großen passiven Institutionen unterstützt, während Hedgefonds und aktive Manager eine gemischte Positionierung aufweisen. Die Insider-Aktivitäten scheinen insgesamt zurückhaltend zu sein, wobei die Verkäufe die Käufe überwiegen, aber in der Breite begrenzt sind.
Für Investoren deuten die Daten darauf hin, dass Best Buy weiterhin als reifer Einzelhändler mit verlässlichem Cashflow angesehen wird, auch wenn das Vertrauen angesichts des schwächeren Konsumumfelds und des anhaltenden Margendrucks eher verhalten ist.
Bewerten Sie jede Aktie in weniger als 60 Sekunden (es ist kostenlos)
Mit dem neuen Bewertungsmodell von TIKR können Sie den potenziellen Aktienkurs einer Aktie in weniger als einer Minute schätzen.
Dazu sind nur drei einfache Eingaben erforderlich:
- Umsatzwachstum
- Operative Margen
- Exit KGV-Multiple
Anschließend berechnet TIKR den potenziellen Aktienkurs und die Gesamtrendite in Bullen-, Basis- und Bären-Szenarien, sodass Sie schnell erkennen können, ob eine Aktie unter- oder überbewertet ist.
Wenn Sie sich nicht sicher sind, was Sie eingeben sollen, füllt TIKR jede Eingabe automatisch mit den Konsensschätzungen der Analysten aus, so dass Sie einen schnellen und zuverlässigen Ausgangspunkt haben.
Sehen Sie den wahren Wert einer Aktie in weniger als 60 Sekunden (kostenlos mit TIKR) >>>