Apresentando Modelos de Desempenho! 
Principais conclusões:
- As ações da Neurocrine Biosciences poderiam razoavelmente atingir US$ 198/ação até o final de 2027, com base em nossas premissas de avaliação.
- Isso implica um retorno total de 48% em relação ao preço atual de US$ 133,46/ação, com um retorno anualizado de 17% nos próximos 2,5 anos.
- A Neurocrine opera como uma empresa biofarmacêutica líder focada em neurociência, com dois produtos comerciais e um pipeline robusto voltado para distúrbios do SNC.
A Neurocrine Biosciences (NBIX) é uma empresa biofarmacêutica em estágio comercial focada na descoberta, desenvolvimento e comercialização detratamentos que mudam a vida de pacientes com distúrbios neurológicos, neuroendócrinos e neuropsiquiátricos.
A empresa se beneficia do crescimento contínuo de sua franquia INGREZZA, sucesso de bilheteria para discinesia tardia, do lançamento bem-sucedido do CRENESSITY para hiperplasia adrenal congênita e de um pipeline profundo de agonistas muscarínicos e compostos de próxima geração voltados para os principais transtornos psiquiátricos.
Com US$ 2,5 a 2,6 bilhões de receita prevista para 2025, recorde de adição de novos pacientes e vários programas de Fase III em andamento, a Neurocrine continua posicionada como a principal história de crescimento no espaço da neurociência.
Veja por que as ações da NBIX podem render 17% ao ano até 2027 e continuar com seu bom desempenho até 2030.
O que o modelo diz sobre as ações da NBIX
Analisamos o lado positivo da Neurocrine usando premissas de avaliação baseadas na dupla franquia comercial da empresa e no avanço do pipeline de estágio final.
Com base em estimativas de crescimento anual da receita de 14%, margens operacionais de 26% e múltiplos de avaliação estáveis, o modelo projeta que as ações da NBIX poderiam subir de US$ 133/ação para US$ 198/ação.
Isso representa um retorno total de 48% e um retorno anualizado de 17% nos próximos 2,5 anos.
Nossas premissas de avaliação
O modelo de avaliação da TIKR permite que você insira suas próprias suposições sobre o crescimento da receita, as margens operacionais e o múltiplo P/E de uma empresa, e calcula os retornos esperados da ação.
Aqui está o que usamos para as ações da NBIX:
1. Crescimento da receita: 14%
A Neurocrine apresentou resultados sólidos no primeiro trimestre, com US$ 545 milhões em vendas da INGREZZA e US$ 14,5 milhões do recém-lançado CRENESSITY. Reafirmou a orientação para 2025 de uma receita total de US$ 2,5 a 2,6 bilhões.
Utilizamos uma previsão de 14%, refletindo o crescimento contínuo da INGREZZA, apesar das pressões da concorrência e do significativo potencial de expansão da CRENESSITY.
2. Margens operacionais: 26%
A Neurocrine demonstra uma lucratividade excepcional com fortes margens brutas e operações eficientes. Projetamos uma expansão contínua da margem à medida que a CRENESSITY se expande e os gastos com P&D se moderam após a conclusão dos atuais programas de Fase III.
3. Múltiplo de P/L de saída: 18,1x
A Neurocrine é negociada a múltiplos razoáveis para uma empresa de biotecnologia em estágio comercial com perspectivas de crescimento. Mantemos os atuais níveis de avaliação de P/L futuros, dado o histórico de execução comprovado da empresa e a base diversificada de receitas.
Crie seu próprio modelo de avaliação para avaliar qualquer ação (é gratuito!) >>>
O que acontece se as coisas melhorarem ou piorarem?
A ferramenta de avaliação da TIKR permite que os investidores testem uma ampla gama de resultados com base no desempenho das ações da NBIX até 2030 em diferentes cenários (essas são estimativas, não retornos garantidos):
- Caso baixo: Retrocessos no oleoduto e pressão da concorrência → 11% de retorno anual
- Caso médio: execução sólida em ativos comerciais e clínicos → 18% de retorno anual
- Caso elevado: CRENESSITY sucesso de blockbuster e avanços no pipeline → 25% de retorno anual
Mesmo no caso conservador, as ações da Neurocrine oferecem retornos atraentes de dois dígitos, enquanto o cenário de alta pode proporcionar ganhos excepcionais se vários catalisadores se materializarem.
TIKR Takeaway
A Neurocrine representa uma combinação atraente de produtos comerciais estabelecidos e ativos de alto potencial em grandes mercados do SNC.
Com uma alta estimada de 48,2% até o final de 2027 e retornos anuais potenciais de 17,2%, a Neurocrine se destaca como uma das principais empresas de crescimento em neurociência, beneficiando-se do desempenho sustentado da INGREZZA, do potencial de sucesso de bilheteria da CRENESSITY e de vários catalisadores de pipeline em estágio final.
As ações da NBIX são mais adequadas para investidores que buscam exposição à terapêutica do SNC, empresas com capacidade de execução comercial comprovada e plataformas biotecnológicas diversificadas com várias tentativas para as principais indicações psiquiátricas e neurológicas.
A combinação da visibilidade da receita em curto prazo, a opcionalidade do pipeline e o sólido balanço patrimonial tornam a Neurocrine uma consideração atraente para portfólios de biotecnologia voltados para o crescimento e posicionados para um desempenho superior em longo prazo.
Vale a pena comprar ações da NBIX hoje? Use o modelo de avaliação da TIKR e as previsões dos analistas para ver se ela parece estar subvalorizada.
Avalie qualquer ação com o modelo de avaliação da TIKR (é gratuito!) >>>
Os analistas de Wall Street estão otimistas em relação a estes 5 compostos subvalorizados com potencial de superar o mercado
A TIKR acaba de lançar um novo relatório gratuito sobre 5 empresas de capitalização que parecem subvalorizadas, que superaram o mercado no passado e que podem continuar a apresentar desempenho superior em um período de 1 a 5 anos com base nas estimativas dos analistas.
Dentro dele, você obterá uma análise de 5 empresas de alta qualidade com:
- Forte crescimento da receita e vantagens competitivas duradouras
- Avaliações atraentes com base nos lucros futuros e no crescimento esperado dos lucros
- Potencial de alta de longo prazo apoiado por previsões de analistas e modelos de avaliação da TIKR
Esses são os tipos de ações que podem proporcionar grandes retornos a longo prazo, especialmente se você as adquirir enquanto ainda estiverem sendo negociadas com desconto.
Quer você seja um investidor de longo prazo ou esteja apenas procurando grandes empresas que estejam sendo negociadas abaixo do valor justo, este relatório o ajudará a se concentrar em oportunidades de alta qualidade.
Procurando novas oportunidades?
- Veja quais ações os investidores bilionários estão comprando para que você possa seguir o dinheiro inteligente.
- Analise ações em apenas 5 minutos com a plataforma multifuncional e fácil de usar da TIKR.
- Quanto mais pedras você derrubar… mais oportunidades você descobrirá. Pesquise mais de 100 mil ações globais, as principais participações de investidores globais e muito mais com o TIKR.
Isenção de responsabilidade:
Observe que os artigos sobre a TIKR não se destinam a servir como consultoria financeira ou de investimento da TIKR ou de nossa equipe de conteúdo, nem são recomendações para comprar ou vender ações. Criamos nosso conteúdo com base nos dados de investimento do TIKR Terminal e nas estimativas dos analistas. Nossa análise pode não incluir notícias recentes da empresa ou atualizações importantes. A TIKR não tem posição em nenhuma das ações mencionadas. Obrigado por sua leitura e bons investimentos!
