Elevance 股票的关键统计数据
- 过去一周表现： -0.05
- 52 周区间： 273.7 美元至 458.8 美元
- 当前价格： 291.5 美元
大多数投资者永远不知道一只股票是真正被低估了还是定价过高。TIKR 的专业级估值工具免费为您提供 60,000 多支股票的清晰、有数据支持的答案。
发生了什么？
美国第二大医疗保险公司 Elevance Health（ELV）面临的监管压力达到了一个拐点，CMS 将潜在的医疗保险优势计划（Medicare Advantage）暂停注册截止日期延长至 5 月 30 日，同时该公司重申了 2026 年调整后每股收益至少为 25.50 美元的指导目标，股价锚定在 291.48 美元，而 52 周最高点为 458.75 美元。
2 月 27 日，CMS 通知 Elevance 公司有意对其进行中期制裁，理由是Elevance公司在 2023 年 4 月 3 日之前的服务日期未按规定提交风险调整数据，而保险公司正是通过提交风险调整数据来报告会员的健康状况，从而获得相应的政府支付。
Elevance2026 年调整后每股收益至少为 25.50 美元的指导目标已经包含了潜在制裁的财务影响，而该公司至少 55亿美元的运营现金流目标则为 23 亿美元的股票回购提供了资金，同时维持其 Carelon 服务平台，该平台在 2025 年实现了近 60% 的收入增长。
首席财务官马克-凯（Mark Kaye）在 3 月 10 日举行的巴克莱全球医疗保健大会上表示："我们预计，决议的财务影响不会改变我们 2026 年的资本部署重点或行动。
Elevance 在 2027 年实现至少 12% 调整后每股收益增长的前提是：2026 年 Medicare Advantage 的利润率至少恢复到 2%，Medicaid 的营业利润率从-1.75% 的低谷回升，以及 Carelon 在肿瘤、重症精神疾病和专科药房项目上的外部管线扩展，这些项目由公司 23 亿美元的回购承诺提供资金支持。
查看华尔街在市场其他股票纷纷上调评级之前上调股票评级的确切时间--使用 TIKR 免费实时跟踪分析师评级变化 → 华尔街对 ELV 的看法
华尔街对 ELV 股票的看法
CMS的制裁期限延长至5月30日，为Elevance赢得了时间来解决争端，管理层将其视为历史性的政策分歧，而非结构性缺陷，预计2026年的正常化每股收益将跌至26.01美元，2027年将回升13.2%至29.44美元。
每股收益的回升将进一步复合到 2028 年的 34.07 美元和 2030 年的 45.23 美元，这使得该股的远期盈利轨迹比其相对于 52 周高点的 36% 折让所显示的更为持久，目前的价格仅意味着 2026 年低谷盈利的 11.2 倍。
20位分析师的11次买入、3次跑赢大盘、8次持有，将平均目标价定在了380.95美元，意味着比291.48美元有30.7%的上涨空间，尽管监管悬而未决，而且医疗成本连续两年呈上升趋势，但卖出评级为零。
分析师的价差从低端的 332 美元到高端的 474 美元不等，低端的分析师认为，CMS 的制裁可能会延续到 5 月 30 日之后，并抑制 2026 年的医疗保险优势计划（Medicare Advantage）注册人数，高端的分析师则认为，医疗补助（Medicaid）费率将缩小与中个位数成本趋势的差距，而且 Carelon 的外部管道将加速发展。
估值模型说明了什么？
TIKR 中值目标为 459.24 美元，意味着 4.8 年的总回报率为 57.6%，年化内部收益率为 10%，建立在保守的 2.7% 收入年复合增长率和净利润率从 2026 年的 2.9% 恢复到 2030 年的 3% 的基础上，管理层明确承诺 2027 年调整后每股收益至少比 2026 年的低谷基线增长 12%。
市场将 ELV 定价为结构性减值的保险公司，但 2026 年的正常化每股收益谷底为 26.01 美元，2027 年回升至 29.44 美元，目前的价格并未反映出 13.2% 的反弹。
2025 年是凯龙有史以来外部增长最好的一年，服务收入增长了近 60%，这证实了管理层所说的多元化盈利平台是 2027 年复苏的基础，支持 TIKR 459.24 美元的目标价。
马克-凯伊（Mark Kaye）在 3 月 10 日重申，2026 年第一季度的盈利略高于之前的指导，医疗保险、医疗补助和 ACA 都略有增长，这表明低谷正在按照管理层的设计运行，没有进一步恶化。
5 月 30 日之后，CMS 制裁期的延长打破了 2026 年医疗保险优势利润率至少恢复 2% 的假设，而这正是 2027 年每股收益反弹的基础。
4 月份发布的 2026 年第一季度财报首次证实，医疗保险和医疗补助的成本趋势保持在中等个位数水平，这一数字与 90.2% 的医疗损失率指导中点相比值得关注。
华尔街的好点子不会隐藏太久。使用 TIKR 免费捕捉数千只股票的分析师升级、盈利超预期和收入惊喜 → 您是否应该投资 Elevance Health？
您应该投资 Elevance Health 公司吗？
真正了解的唯一方法就是亲自查看数据。通过 TIKR，您可以免费访问专业分析师用来回答这一问题的相同机构质量的财务数据。
调出 ELV 股票，您将看到多年的历史财务数据、华尔街分析师对未来几个季度收入和盈利的预期、估值倍数随时间的变化情况，以及目标价格是上升还是下降。
您可以建立一个免费的观察列表，跟踪 Elevance Health, Inc.无需信用卡。只需您自己决定所需的数据。
免费使用专业工具分析 TIKR 上的 ELV 股票 → 免费使用专业工具分析 TIKR 上的 ELV 股票 → 免费使用专业工具分析 Elevance Health, Inc.
