Presentazione dei modelli di valutazione! 
Punti di forza:
- In base alle nostre ipotesi di valutazione, il titolo Microsoft potrebbe ragionevolmente raggiungere i 620 dollari per azione entro la metà del 2027.
- Ciò implica un rendimento totale del 26,2% dal prezzo odierno di circa 491 dollari/azione, con un rendimento annualizzato del 12,3% nei prossimi due anni.
- Microsoft continua a registrare una forte crescita, con margini leader nel settore, attività di cloud e AI in espansione e una posizione dominante nel software, nell’infrastruttura e nei servizi aziendali.
- Sblocca il nostro rapporto gratuito: 5 filtri azionari ispirati dai migliori investitori come Warren Buffett per aiutarvi a trovare idee di azioni ad alto rendimento (iscrivetevi a TIKR, è gratuito) >>>
Microsoft(MSFT) è un leader tecnologico globale con attività principali nell’infrastruttura cloud (Azure), nei software di produttività (Office, Teams), nei sistemi operativi (Windows) e nelle piattaforme aziendali.
Possiede anche LinkedIn, GitHub e Xbox, mentre si sta espandendo rapidamente nel campo dell’IA grazie alla partnership con OpenAI e all’integrazione dell’IA generativa nella sua suite di prodotti.
Microsoft beneficia di un’enorme scala, di elevati ricavi ricorrenti e di un forte flusso di cassa libero, che sostengono i suoi continui investimenti nell’innovazione e i rendimenti per gli azionisti.
Ecco perché oggi il titolo appare sottovalutato.
Cosa dice il modello per le azioni Microsoft
Abbiamo effettuato un’analisi dettagliata della valutazione di Microsoft utilizzando il modello di valutazione di TIKR per stimare il potenziale di rialzo fino alla metà del 2027.
Sulla base di ipotesi ragionevoli di crescita dei ricavi del 13,9%, di margini operativi del 45,2% e di un multiplo P/E di 30,1x, il modello stima che il titolo Microsoft potrebbe passare dagli attuali 491 dollari/azione a 619,65 dollari/azione nei prossimi 2 anni, con un rendimento totale del 26,2% e un rendimento annualizzato del 12,3%.
Le nostre ipotesi di valutazione
Il modello di valutazione di TIKR consente di inserire le proprie ipotesi di crescita dei ricavi, dei margini operativi e del multiplo P/E di una società e calcola i rendimenti attesi del titolo.
Ecco cosa abbiamo utilizzato per le azioni Microsoft:
1. Crescita del fatturato: 13,9% CAGR fino al 2028
Microsoft ha registrato una crescita dei ricavi del 15,7% nell’ultimo anno e del 14,3% annuo negli ultimi cinque anni. Abbiamo utilizzato una previsione del 13,9% per riflettere il continuo slancio nel cloud, nell’AI e nel software aziendale, pur rimanendo leggermente prudenti.
2. Margini operativi: 45.2%
Il margine operativo di MSFT è stato del 44,6% negli ultimi dodici mesi, in crescita rispetto al 41,5% degli ultimi cinque anni. Abbiamo ipotizzato un modesto miglioramento al 45,2% grazie all’aumento dell’efficienza dell’azienda grazie alla scala e ai prodotti AI a più alto margine.
3. Multiplo P/E di uscita: 30,1x
Microsoft viene attualmente scambiata a circa 34,1 volte gli utili a termine. Abbiamo utilizzato un multiplo leggermente più conservativo di 30,1x per riflettere la forte qualità, ma anche per tenere conto della potenziale compressione del multiplo se i tassi rimarranno elevati.
Costruite il vostro modello di valutazione per valutare qualsiasi azione (è gratuito!) >>>
Cosa succede se le cose vanno meglio o peggio?
Lo strumento di valutazione di TIKR consente agli investitori di testare un’ampia gamma di risultati basati sull’andamento di un’azienda come Microsoft.
Ecco una ripartizione dei potenziali rendimenti di Microsoft fino al 2030, a seconda dell’evoluzione delle sue attività (si tratta solo di stime):
- Caso basso: crescita più lenta e compressione dei multipli → rendimenti annui del 6,1%.
- Caso medio: esecuzione costante e redditività solida → 13,3% di rendimento annuo
- Caso alto: crescita dell’intelligenza artificiale più forte del previsto e aumento dei margini → 18,7% di rendimento annuo
Anche in uno scenario conservativo, Microsoft è in grado di offrire rendimenti positivi, mentre il caso di rialzo offre una capitalizzazione a due cifre, grazie alla scala, al potere di determinazione dei prezzi e ai segmenti di crescita di nuova generazione.
TIKR Takeaway
Microsoft rimane una delle aziende di maggiore qualità del mercato, in grado di combinare una forte crescita, una redditività d’élite e un’esecuzione coerente.
L’azienda continua a beneficiare della leadership nei settori del cloud computing, del software aziendale e dell’intelligenza artificiale, mantenendo al contempo i margini migliori della categoria e un bilancio solido.
Con un rialzo stimato del 26% entro la metà del 2027 e un potenziale di rendimento annuo superiore al 12%, Microsoft offre un’interessante combinazione di stabilità e crescita, anche dopo il recente rally.
È la scelta migliore per gli investitori a lungo termine che desiderano un’esposizione alle tendenze tecnologiche trasformative, sostenute da un modello aziendale duraturo e ad alto margine.
Vale la pena acquistare le azioni Microsoft al prezzo attuale? Utilizzate il modello di valutazione di TIKR e le previsioni degli analisti per scoprire se è ancora sottovalutato.
Valutate qualsiasi azione con il modello di valutazione di TIKR (è gratuito!) >>>
Volete investire come Warren Buffett, Joel Greenblatt o Peter Lynch?
TIKR ha appena pubblicato un report speciale che illustra 5 potenti stock screeners ispirati alle esatte strategie utilizzate dai più grandi investitori del mondo.
In questo rapporto scoprirete:
- Uno screener in stile Buffett per trovare compoundatori a pelo largo a prezzi equi
- La formula di Joel Greenblatt per azioni ad alto rendimento e basso rischio
- Uno strumento ispirato a Peter Lynch per individuare le small cap in rapida crescita prima che Wall Street se ne accorga
Ogni screener è completamente personalizzabile su TIKR, in modo da poter applicare immediatamente strategie di investimento leggendarie. Che siate alla ricerca di titoli a lungo termine o di titoli di valore trascurati, questi screener vi faranno risparmiare ore di lavoro e vi faranno guadagnare terreno.
Questa è la scorciatoia per accedere a schemi di investimento collaudati, supportati da dati di performance reali.
Siete alla ricerca di nuove opportunità?
- Scoprite quali sono i titoliche gli investitori miliardari di stanno acquistando in modo che possiate seguire il denaro intelligente.
- Analizzate i titoli azionari in soli 5 minuti con la piattaforma TIKR, che è facile da usare.
- Più rocce si rovesciano… più opportunità si scoprono. Cercate tra più di 100.000 azioni globali, le partecipazioni dei migliori investitori globali e molto altro ancora con TIKR.
Esclusione di responsabilità:
Si prega di notare che gli articoli su TIKR non sono intesi come consigli di investimento o finanziari da parte di TIKR o del nostro team di contenuti, né sono raccomandazioni di acquisto o vendita di azioni. Creiamo i nostri contenuti sulla base dei dati di investimento di TIKR Terminal e delle stime degli analisti. Le nostre analisi potrebbero non includere notizie recenti sulle società o aggiornamenti importanti. TIKR non ha una posizione in nessuno dei titoli citati. Grazie per la lettura e buon investimento!
